2024台灣最佳槓桿交易平台介紹|槓桿交易投資攻略

近年通膨肆虐，多數人受到影響，資產縮水。很多人都恨不得一塊錢掰成兩半花。投資的時候也是，有時候機會很多，但無奈本金不足。其實，這些情況都能通過『槓桿交易』來避免。

很多人會妖魔化槓桿交易，認為他只是大幅增加風險，也很多人說投資期貨都會賠的傾家蕩產，並將之視為妖魔化的商品。

但實際上，槓桿只是一種金融行為，而且這種金融行為多數時候能幫助你放大收益。

本文將詳細介紹槓桿投資的優勢與風險，並分享在台灣想做槓桿投資金融商品最佳的5個平台，最後分析如何通過槓桿交易近行避險投資。

多數人都會想要有自己的房子，讓自己擺脫無殼蝸牛的宿命，但房價高漲動輒上千萬，因此，多數人買房時都會貸款，這就是一種槓桿交易。

假設一間房子價值1千萬元，你只準備200萬就購買，這本質上就意味著使用了5倍的槓桿比例。同樣的道理也可以放在外匯投資等其他金融資產。

拿外匯市場來說，例如日本央行準備停止QE，多數投資機構認為日幣接下來會升值，因此決定投資日幣。若投資者直接到銀行進行換匯操作，當日幣兌美元從140提升至130時，他們可以獲得7%到8%的收益率。

但如果使用『外匯保證金』交易，並透過10倍、20倍甚至50倍的槓桿來操作，其潛在收益將大幅增加。

這種槓桿效應不僅僅限於外匯市場，同樣的原理也適用於黃金、原油、股票以及指數和加密貨幣等多種投資商品。

綜上所述，可以整理出槓桿交易的4大優點:

1. 放大收益

2. 增加投資機會

3. 多空皆可操作

4. 24小時皆可投資

然而，需要注意的是，槓桿交易同時也會放大虧損的風險，因此投資者應當謹慎使用，並充分了解所涉風險。

搞懂槓桿交易的優勢與風險後，只要能掌控好槓桿比例，並且在槓桿投資時能嚴格遵照交易策略，同時選擇好標的價格波動較大時進出場，不要持倉太久增加槓桿成本，就能放大優點降低風險。

在台灣，槓桿交易自2002年起便有了明確的法規基礎，允許期貨商同時經營槓桿交易。因此在台灣想從事槓桿交易，多數人是到台灣的證券公司通過開期貨帳戶來進行槓桿交易。

之後槓桿交易與日俱增，2019年時，全台的槓桿交易總量已經超過5千億新台幣，同年政府因應民間需求，開放一般自然人可以投資原油與黃金的價差合約(CFD)，隔年全台交易量暴增到1.15兆台幣，由此可見台灣人對於CFD商品的需求極大。

CFD投資相較於期貨擁有其獨特的吸引力，主要是因為它提供了『負餘額保護』，意味著投資者面臨的最大風險是帳戶資金歸零，而不會產生超出投入本金的虧損。加上CFD交易沒有到期限制，對投資人來說最大風險就是帳戶歸零，因此更受到投資人喜愛。

但由於法規限制，能夠交易的CFD商品相對有限，而且無論是買賣價差、報價時常都比海外CFD交易平台遜色許多，因此，對於有意投資CFD的投資者，仍建議尋找那些信譽良好、受到多國監管的國際交易平台以獲得更佳的交易條件。

台灣目前金管會認可的槓桿交易商只有5家，分別是群益期貨、元大期貨、凱基期貨、國泰期貨、富邦期貨，接下來會針對這5家近行介紹，並與海外交易平台Mitrade進行比較。

由於台灣相較於國際市場在金融創新上起步較晚，金管會審理商品也比較嚴格，很多交易商因為客戶基數少，所以也不積極引進，所以無論是商品種類、槓桿倍數甚至手續費，海外交易平台都較國內平台更優。

同樣入金進入平台交易，Mitrade的資金更靈活而且手續費更節省。以股票交易為例，國泰期貨每筆交易會收取至少5美元或0.1%的手續費，但Mitrade則是完全免手續費。

其餘比較如下表所列

（資料來源:  群益期貨, 元大期貨, 凱基期貨, 國泰期貨, 富邦期貨, Mitrade官方網站）

槓桿交易的熱門標的有兩種：

1. 波動較小的商品，例如外匯、黃金等

這類商品雖然波動小，但走勢明確，例如日本停止QE後日幣就開始上漲。美元明年可能開始降息後黃金會跌。

只要方向足夠明確，再小的收益都能通過槓桿來放大收益。

例如黃金價格（XAUUSD）明年會從2050跌回1950，一來一回收益大概只有5%，但只要確定『降息時間』，方向明確，那就可以開10倍槓桿作空，這樣一來收益就能增加到50%左右。

2. 加密貨幣、股票、原油等波動較大的商品

這類商品波動較大，但只要利多利空消息出來後走勢還算明確，但不適合『大資金』進場，可用小部位參與，通過槓桿取得和大部位資金同樣的收益。

避險顧名思義就是規避資產虧損的風險。會需要這樣操作是因為金融市場難免有黑天鵝的出現，如果突然爆發戰爭、疫情或政策風險等等，一直作多資產可能會大幅下跌。

但反過來如果資產一直都不投資處於現金狀態，資產又會被通膨給消耗掉，因此，避險是非常重要的。

本文特別整理使用『差價合約CFD』進行避險的方式與優點。

連續假期避險

如果你持有較多股票，接下來即將進入連續假期休市，此時為了避免假期間出現黑天鵝使資產大幅減鎖，可以通過CFD作空指數或作多黃金等避險資產，這樣一來即使股市發生空頭，這些資產的虧損可通過指數或黃金的上漲來避險。

反過來說，即使股市『大漲』，這些資產價值下跌，但因為CFD本身有負餘額保護，即使虧損最多『帳戶歸零』，不會產生負債，因此可以用小資金開最大槓桿來避險，當成買保險。

『鎖利』

許多公司員工可能會領到RSU等股票激勵，但可能會限制『賣出時間』，或是有些內部人雖然持有公司股票，但買賣都需要申報，即使知道未來公司可能即將衰退股價會大跌，也無法直接變賣股票，這時候就可以通過CFD反向操作來鎖利。

綜上所述，對大資金投資人來說，CFD具有『隱藏』買賣事實但能參與價格漲跌的優勢。

對小資族來說，適度使用槓桿可以加速資產累積，因此熟悉槓桿交易，絕對是資產增值路上非常重要的一環。

像世人都傳巴菲特投資眼光精準，一甲子60年下來年化報酬率20%，但實際上，巴菲特買的那些股票並沒有帶給投資人那麼高的收益，之所以能讓波克夏（BRKB.US）有如此高的資產回報也是因為巴菲特善用『槓桿』，通過自己成立保險公司吸收保費，然後拿這些錢去買報酬率較高的金融產品。或是直接發行低息債券投資利息較高的金融商品。

例如日前離世不久的巴菲特合夥人查理芒格就曾經在PODCAST上提到，他們投資日股一毛錢沒有花，就是直接到日本發行年利率0.5%的債券，然後投資股息報酬率5%的商社。

一來一回他們每年可賺取4.5%的利潤，30年後債券到期即使資產價值有跌光靠收息就有賺!

巴菲特就是通過這樣的方式，讓自己的資產在極度保守的投資下還能創造如此高的收益，不然依照市場新聞上所報導的投資行徑，波克夏幾乎一直都有數千億現金躺在帳上的投資方式，巴菲特的年收益率頂多6~8%，和美股大盤差不多。

這也是那麼多人想成為巴菲特第二但沒有人成功的原因。

上述這些投資手法一般散戶無法作到，但我們可以通過槓桿交易達到類似的效果。因此，熟悉槓桿交易可以幫助你縮短累積資產的速度!

想要參與槓桿交易，需要先到交易商開戶，以Mitrade為例。只要準備好身分證與地址證明文件(公共事務賬單 (電話/電費/煤氣/水費/寬頻)、銀行/信用卡賬單)等就可以開始開戶作業。

第一步：在線開戶

可以點擊Mitrade網頁端立即開戶。開設後可先在模擬帳戶進行交易策略訓練，平台會提供5萬美金模擬金，讓你可以熟悉各種策略。延伸閱讀>>Mitrade怎麼玩？如何使用Mitrade交易CFD差價合約？

第二步：入金

Mitrade支援銀行轉賬，VISA, Mastcard等方式入金。入金後就可以進行真槍實彈的操作了。

第三步：開始交易

選定標的。通過右上方輸入想要交易的產品名稱，也可以直接在外匯/商品/股票/指數/加密5大類別中尋找

確定交易方向。可以在右邊選擇想要做多(買入)還是做空(賣出)。

進場價格也可以選擇指定價格(掛單)並輸入想要交易的價格，也可以選擇以當下的價格(市價單)來進行交易。同時交易的規格(數量(手)，槓桿倍數也可以自行增減，同時Mitrade還提供停損停利(止盈/止損)功能。

若投資人剛開始嘗試，也可以參考Mitrade提供的資料，可以點選『詳情』，裡面就會建議你當沖(日內)應該如何設定價格，短期/中期又該如何設定價格，也會列出槓桿持倉隔夜費，讓你可以精準評估這次投資進出場的時間。

可以說，Mitrade的資料非常完整，交易介面也非常簡單，是新手老手都能很快上手的交易平台。

金融商品本身沒有好壞，只有適合與否，以及是否能在對的時間選擇好的工具。至於槓桿交易商本身，國內五大交易商大家比較熟悉，有受到台灣金管會監管，聽起來比較安全。但由於國內金融創新起步晚，很多商品種類，交易條件都受到限制，而國際平台商品種類多，資金更靈活而且手續費更節省

實際上Mitrade在國際上也受到更嚴格的監管，目前就有3個國家對Mitrade進行監管，分別是

1. 澳大利亞證券投資委員會 ASIC (AFSL 398528)

2. 開曼群島金融管理局 CIMA (SIB1612446)

3. 毛裏求斯金融服務委員會 FSC (GB20025791)

因此，若想要找到一個合適的槓桿交易平台，不妨透過模擬賬戶先熟悉平台交易，Mitrade提供完全免費的模擬賬戶，裡面有5萬美金模擬資金，模擬賬戶的所有功能和真實賬戶相同。