美國非農就業數據公佈後，墨西哥比索暴跌，墨西哥央行鴿派傾向

• 墨西哥比索承壓，跌幅超過1%，美元/墨西哥比索升至六日高點20.74。
• 強勁的12月美國非農就業數據提振美元；美聯儲可能會更長時間維持利率不變。
• Banxico會議紀要暗示更大幅度的降息，增加了比索的壓力。

在美國發布出色的就業報告後，墨西哥比索（MXN）對美元（Greenback）承壓，跌至六日低點，同時墨西哥央行（Banxico）透露未來會議可能討論更大幅度的降息。美元/墨西哥比索交易價格為20.70，上漲超過1%。

美國勞工統計局（BLS）公布的數據顯示，經濟新增就業人數超出預期，導致失業率略有下降。這增加了美聯儲（Fed）的壓力，因其在2024年下半年更加關注其最大就業的使命。

最近的就業報告顯示勞動力市場強勁，但通脹並不如此。根據ISM服務業採購經理人指數（PMI）報告，支付價格分項指數大幅上升至64.4，為2023年初以來的最高水平。數據發布後，市場參與者預計美聯儲將在2025年降息一次。

墨西哥的經濟日程顯示，11月工業生產略有改善，但數據被美國數據所掩蓋。週四，Banxico發布了最新的會議紀要，儘管承認通脹風險偏向上行，但根據管理委員會的說法，貨幣政策需要減少限制性。

下週，墨西哥的日程將包括固定資產投資和零售銷售。在美國，關鍵數據發布包括生產者和消費者方面的通脹數據，以及截至1月11日的一週的零售銷售和失業救濟申請。

因此，由於墨西哥和美國之間的利差縮小，比索可能面臨進一步貶值的風險。儘管美聯儲官員表示他們處於寬鬆週期，但市場參與者預計今年美國僅有39個基點（bps）的寬鬆，而Banxico則有150個基點。

每日市場動態：墨西哥比索暴跌，美元強勁

• 根據12月非農就業報告，美國勞工統計局（BLS）報告稱，經濟新增256K人，超出預期的160K。儘管11月的數據從227K下調至212K。
• 失業率下降至4.1%，而平均時薪（AHE）從4%下降至3.9%。報告發布後，交易員現在預計美聯儲將在2025年僅降息一次。
• Banxico的會議紀要顯示通脹放緩的演變，暗示寬鬆週期可能繼續減少貨幣政策的緊張。為此，管理委員會表示，"在某些會議上可能會考慮更大幅度的下調。"
• 墨西哥央行改善了通脹前景，因整體和核心通脹取得進展。官員們承認服務業通脹下降，並預計CPI將在2026年第三季度達到3%的目標。
• 美國10年期國債收益率飆升至4.788%，隨後回落5個基點（bps）至4.739%。這對美元造成壓力，美元/日元轉為負值，但接近保持幾乎不變。
• 美元指數（DXY）升至109.96，為2022年11月以來的最高水平。最近，DXY回吐部分漲幅，目前為109.55，上漲0.36%。
• 美聯儲週三公布了12月會議紀要。儘管政策制定者降低了利率，但一些參與者支持保持利率不變，因為他們注意到通脹下降軌跡的演變停滯。
• 因此，他們採取了更漸進的方法，紀要強調美聯儲官員打開了放緩降息步伐的大門。

美元/墨西哥比索技術展望：墨西哥比索承壓，美元/墨西哥比索升至20.35以上

突破20.50關口後，美元/墨西哥比索有望測試當前年內高點20.90。相對強弱指數（RSI）斜率突破其最新高點，表明多頭正在積聚力量。因此，預計比索將進一步走弱。

第一個阻力位將是20.90，其次是21.00關口。若進一步走強，下一個阻力位將是2022年3月8日的高點21.46，然後是21.50和22.00心理關口。

另一方面，如果美元/墨西哥比索跌破20.50，將暴露在20.30的50日簡單移動平均線（SMA）下方。一旦突破，下一個目標是20.00心理關口，其次是19.96的100日SMA。