澳大利亞央行的鷹派情緒令澳元保持堅挺
- 由於對特朗普對中國商品徵收關稅的潛在擔憂，澳元可能貶值。
- 由於中國最新的刺激措施沒有達到投資者的預期，澳元面臨挑戰。
- 特朗普的財政政策可能會加劇通貨膨脹風險，促使美聯儲採取更具限制性的政策立場。
儘管受唐納德-特朗普（Donald Trump）擬對中國商品加徵關稅的擔憂影響，澳元/美元在週一仍上漲，因為這可能會對澳大利亞市場造成衝擊，而澳大利亞是中國最大的貿易夥伴之一。美國市場將因退伍軍人節銀行業假期休市。
澳元還面臨週六發布的中國消費者物價指數（CPI）數據低於預期的潛在下行壓力。此外，中國最新的經濟刺激措施也未達到投資者的預期，進一步抑制了澳大利亞最大貿易夥伴的需求前景，並對澳元構成壓力。
週五，中國宣布了一項 10 萬億元人民幣的債務一攬子計劃，旨在緩解地方政府的融資壓力，支持陷入困境的經濟增長。然而，該方案並未實施直接的經濟刺激措施。
澳大利亞 10 年期政府債券收益率跌至 4.6% 左右，反映了美聯儲降息 25 個基點的廣泛預期之後美國債券收益率的下降。上週，澳大利亞央行將利率維持在 4.35% 不變。該央行強調，潛在通貨膨脹率仍然過高，預計要到 2026 年才能恢復到目標水平。
每日摘要市場動向：特朗普潛在關稅令澳元面臨挑戰
- 美國明尼阿波利斯聯邦儲備銀行行長尼爾-卡什卡利週日表示，隨著美聯儲持續努力抑制通貨膨脹，美國經濟表現出了非凡的韌性。不過，卡什卡利指出，美聯儲仍然 "沒有一路順風。"他還提到，美聯儲的目標是確信通貨膨脹率將完全恢復到2%的目標，在考慮再次降息之前需要更多的證據。
- 摩根士丹利將特朗普政府的宏觀經濟學政策分為三個關鍵領域：關稅、移民和財政措施。報告預測，關稅政策將被優先考慮，預計將立即在全球範圍內徵收10%的關稅，並專門針對中國徵收60%的關稅。
- 分析人士認為，如果特朗普的財政政策得以實施，可能會導致投資、支出和勞動力需求增加，提升通貨膨脹風險。這可能促使美聯儲採取更具限制性的貨幣政策，有可能使美元走強，給澳元/美元貨幣對帶來額外壓力。
- 不過，美聯儲主席傑羅姆-鮑威爾週四表示，他預計特朗普可能重返白宮不會影響美聯儲近期的政策決定。"我們不會猜測、推測，也不會假設未來政府的政策選擇會是什麼，"鮑威爾在銀行業決定如期降息25個基點至4.50%-4.75%區間後指出。
- 美聯儲主席鮑威爾還強調，美聯儲將繼續評估經濟數據，以決定未來利率變化的 "步伐和目的地"，並強調通貨膨脹已經逐步放緩，朝著美聯儲2%的目標邁進。
- 中國10月份消費者物價指數（CPI）同比上漲0.3%，略低於市場預期，低於9月份的0.4%。這標誌著消費價格通脹率連續第九個月上升，但也是自 6 月份以來的最低值。月度環比方面，消費者物價指數下降了0.3%，降幅大於預期的0.1%，而9月份的環比讀數為持平。
- 上週五，美國11月密歇根大學消費者信心指數初值升至73.0，高於10月的70.5，超出市場預期的71.0。
- 美國勞工部（DOL）週四發布的報告顯示，截至11月1日當週，美國初次申請失業救濟人數上升至221,000人。這一數字與初步估計一致，高於前一週修正後的總數 21.8 萬（最初報告為 21.6 萬）。
技術分析：澳元交投於9 天 EMA均線0.6600下方
澳元/美元週一交投於0.6590附近。日圖分析顯示，該貨幣對位於九日指數移動均線（EMA）下方，短期面臨下行壓力。此外，14 天相對強弱指數（RSI）已跌破 50 大關，進一步表明看跌者情緒占上風。
在支持方面，澳元/美元可能會接近 11 月 6 日錄得的三個月低點 0.6512，隨後是關鍵心理支持位 0.6500。
上行方面，近期阻力出現在 9 天 EMA 0.6604，其次是 14 天 EMA 0.6616。如果突破這些 EMA，澳元/美元貨幣對可能重探近期高點 0.6687 水平，隨後是心理水平 0.6700。
澳元/美元：日圖
澳元 價格 今日
下表顯示了 澳元 (AUD) 對所列主要貨幣 今日的變動百分比。 澳元 對 日元 最強。
| USD | EUR | GBP | JPY | CAD | AUD | NZD | CHF | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| USD | 0.01% | 0.04% | 0.48% | 0.13% | -0.11% | -0.24% | 0.09% | |
| EUR | -0.01% | 0.00% | 0.58% | 0.24% | -0.03% | -0.13% | 0.16% | |
| GBP | -0.04% | -0.00% | 0.50% | 0.23% | -0.03% | -0.13% | 0.15% | |
| JPY | -0.48% | -0.58% | -0.50% | -0.35% | -0.68% | -0.60% | -0.39% | |
| CAD | -0.13% | -0.24% | -0.23% | 0.35% | -0.20% | -0.36% | -0.07% | |
| AUD | 0.11% | 0.03% | 0.03% | 0.68% | 0.20% | -0.12% | 0.19% | |
| NZD | 0.24% | 0.13% | 0.13% | 0.60% | 0.36% | 0.12% | 0.29% | |
| CHF | -0.09% | -0.16% | -0.15% | 0.39% | 0.07% | -0.19% | -0.29% |
熱圖顯示了主要貨幣相對於其他貨幣的百分比變化。基礎貨幣從左列中選取，而報價貨幣從頂部行中選取。例如，如果您從左列選擇 澳元 竝沿著水平線移動到 美元 ，則框中顯示的百分比變化將表示 AUD (基數)/ USD (報價)。
RBA FAQs
澳大利亞儲備銀行(RBA)為澳大利亞製定利率並管理貨幣政策。理事會每年在11次會議上作出決定，並根據需要召開臨時緊急會議。澳大利亞央行的主要任務是維持物價穩定，這意味著通脹率在2-3%，但也「……為貨幣穩定、充分就業、經濟繁榮和澳大利亞人民的福利做出貢獻。」它實現這一目標的主要工具是提高或降低利率。相對較高的利率將使澳元走強，反之亦然。澳大利亞央行的其他工具包括量化寬松和緊縮政策。
傳統上，通貨膨脹一直被認為是貨幣的負面因素，因為它總體上降低了貨幣的價值，但在現代，隨著跨境資本管製的放松，情況實際上正好相反。現在，適度的高通脹往往會導致央行提高利率，這反過來又會吸引更多的資金流入，這些資金來自尋求利潤豐厚的投資場所的全球投資者。這增加了對當地貨幣的需求，在澳大利亞就是澳元。
宏觀經濟數據衡量經濟的健康狀況，並可能對其貨幣的價值產生影響。投資者更願意將資金投資於安全和增長的經濟體，而不是不穩定和萎縮的經濟體。更多的資本流入增加了總需求和本國貨幣的價值。GDP、製造業和服務業pmi、就業和消費者信心調查等經典指標都會影響澳元。強勁的經濟可能會鼓勵澳大利亞儲備銀行提高利率，這也支持澳元。
量化寬松(QE)是在降低利率不足以恢復經濟中信貸流動的極端情況下使用的工具。量化寬松是澳大利亞儲備銀行(RBA)印刷澳元(AUD)以從金融機構購買資產(通常是政府或公司債券)的過程，從而為他們提供急需的流動性。量化寬松通常會導致澳元走弱。
量化緊縮(QT)是量化寬松的反面。它是在量化寬松之後，當經濟正在復蘇，通脹開始上升時進行的。在量化寬松中，澳大利亞儲備銀行(RBA)從金融機構購買政府和公司債券，為它們提供流動性，而在QT中，澳大利亞儲備銀行停止購買更多的資產，並停止將其持有的到期債券的本金再投資。這將對澳元有利(或看漲)。
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