금 가격, 최근 한 달 최고치로 상승 후 잠시 휴식

• 금 가격, 연준의 추가 금리 인하 기대 속에서 한 달 최고치 근처에서 강세 유지.

• 미국 국채 수익률과 달러(USD)의 최근 후퇴는 금 가격을 추가로 뒷받침하고 있습니다.

• 이스라엘-하마스 휴전 협정은 XAU/USD 거래쌍에 대한 새로운 베팅을 억제하고 있습니다.

금 가격(XAU/USD)은 금요일 아시아 세션 동안 강세 통합 국면에 진입하며 $2,715 부근에서 등락을 반복하고 있습니다. 이는 전날 한 달 최고치를 기록한 지점 바로 아래입니다. 미국 내 부드러운 인플레이션이 연방준비제도(Fed)의 금리 인하를 더 가능하게 할 것이라는 기대가 최근 미국 국채 수익률과 달러(USD)의 하락을 이끌었으며, 이는 금과 같은 무이자 자산을 뒷받침하는 주요 요소로 작용하고 있습니다.

하지만 미국 대통령 당선인 도널드 트럼프의 교란적인 무역 관세에 대한 우려 완화와 이스라엘-하마스 휴전 협정이 금 가격의 안전자산 수요를 제한하고 있습니다. 이 외에도 연준의 금리 인하 사이클이 이번 달 말에 멈출 것이라는 수용 증가, 미국 달러(USD)의 다소 상승, 일본은행(BoJ)의 금리 인상 베팅이 금 가격 상승을 제한하고 있습니다. 그럼에도 불구하고 XAU/USD는 세 번째 연속 주간 상승을 기록할 것으로 보이며, 트레이더들은 미국 주택 시장 데이터를 추가적인 촉진제로 삼고 있습니다.

금 가격, 연준의 금리 인하 두 차례 전망에 따른 지지

이번 주 발표된 미국 경제 지표는 인플레이션 둔화 신호를 보였으며, 이에 따라 연방준비제도(Fed)가 올해 금리를 두 차례 인하할 것이라는 추측을 부추겼습니다. 이로 인해 금은 비이자 자산으로서 혜택을 보았습니다.

여기에 더해, 연준의 크리스토퍼 월러 총재는 목요일에 인플레이션이 계속해서 완화될 가능성이 높으며, 미국 경제 데이터가 추가로 악화될 경우 금리를 세 차례 또는 네 차례 인하할 수도 있다고 언급했습니다.

연준의 금리 인하 전망은 미국 국채 수익률을 추가로 하락시키고, 미국 달러를 일주일 최저 수준에 가깝게 유지시켜 XAU/USD에 추가적인 지지를 제공했습니다.

한편, 미국 상무부의 보고서에 따르면, 12월 소매 판매는 0.4% 증가했으며, 이전 달 수치는 0.8% 증가로 상향 조정되었습니다.

또한, 필라델피아 연방준비은행의 제조업지수는 가장 낙관적인 예상을 초과하며, 12월 -10.9에서 44.3으로 급등하여 2021년 4월 이후 최고치를 기록했습니다.

별도로, 미국 노동부는 1월 10일 종료된 주 동안 실업수당 청구 건수가 이전 203K에서 217K로 증가했다고 보고했습니다. 이는 미국 노동 시장의 건강 상태를 나타내는 주요 지표입니다.

이 데이터는 연준이 이번 달 말 금리 사이클을 일시 중지할 것이라는 전망을 다시 확립하며, 도널드 트럼프 당선인의 정책이 인플레이션을 자극할 것이라는 우려를 반영했습니다.

이스라엘의 벤자민 네타냐후 총리는 금요일에 하마스와의 15개월간의 전쟁을 중단하고 가자에서 억제된 인질들을 풀어주는 휴전 협정이 도달되었다고 발표했습니다.

금요일의 미국 경제 일정에는 건축 허가, 주택 착공, 산업 생산 지표 발표가 예정되어 있으며, 이는 달러와 금에 영향을 미칠 수 있습니다.

금 가격 상승세, $2,720 이상에서의 수용이 필요

기술적 관점에서, 일일 차트상의 긍정적인 오실레이터는 상승 추세를 선호하며 추가 상승 가능성을 뒷받침합니다. 그렇다고 하더라도 새로운 매수 포지션을 잡기 전에 $2,715-$2,720의 공급 구간을 상향 돌파하고 지속적인 강세가 확인될 때까지 기다리는 것이 현명할 것입니다. 이후 금 가격은 $2,745의 중간 장애물로 올라설 수 있으며, 그 후 $2,760-$2,762 구간을 향해 상승하며 2024년 10월에 기록된 $2,790 근처의 사상 최고치에 도전할 수 있습니다.

반면에, 현재의 조정적인 후퇴는 $2,700-$2,690 구간에서 적절한 지지를 찾을 것으로 보입니다. 추가 하락은 매수 기회로 간주될 수 있으며, $2,662-$2,660 구간 근처에서 제한될 가능성이 높습니다. 이 구간은 중요한 전환점이 되어야 하며, 그 이하로 하락하면 금 가격은 $2,635 구간을 향해 떨어지고, 그 이후 $2,650의 융합 구간(100일 지수 이동평균(EMA)과 11월 스윙 로우에서 올라온 단기 상승 추세선)이 기다리고 있을 수 있습니다.