ดอลลาร์สหรัฐฯ แข็งค่าขึ้นหลังจากแผนภาษีของทรัมป์คุกคาม BRICS ความวุ่นวายทางการเมืองของฝรั่งเศสยังมีอยู่
- ดอลลาร์สหรัฐฯ ได้เริ่มต้นขึ้นในสัปดาห์นี้หลังจากโดนัลด์ ทรัมป์ตบหน้า BRICS ด้วยแผนภาษีศุลกากร
- โฟกัสเปลี่ยนไปที่ปารีส ซึ่งในวันจันทร์นี้ ในช่วงเวลาซื้อขายของยุโรป รัฐสภาฝรั่งเศสจะประชุมก่อนการลงมติไม่ให้ความร่วมมือ
- ดัชนีดอลลาร์สหรัฐฯ พุ่งขึ้นเหนือระดับ 106.00 แม้ว่าจะเผชิญกับระดับสําคัญในอนาคตที่ 106.52
ดอลลาร์สหรัฐ (USD) กําลังพุ่งสูงขึ้นในวันจันทร์โดยได้รับแรงหนุนจากตัวขับเคลื่อนหลัก ๆ สองประการ องค์ประกอบแรกคือคํามั่นสัญญาของโดนัลด์ ทรัมป์ที่จะเรียกเก็บภาษีศุลกากรกับประเทศกลุ่ม BRICS หากพวกเขาพยายามหยุดใช้เงินดอลลาร์สหรัฐ ตัวขับเคลื่อนที่สองคือ ความวุ่นวายทางการเมืองของฝรั่งเศสที่เพิ่มขึ้น ซึ่งส่งผลกระทบเชิงลบต่อสกุลเงินยูโร (EUR)
ประธานาธิบดีที่เพิ่งได้รับเลือกจากสหรัฐฯ กล่าวว่าเขาจะเรียกเก็บภาษี 100% กับ BRICS หากกลุ่มประเทศดังกล่าวตัดสินใจที่จะเลิกซื้อขายโดยใช้ USD "เราต้องการคํามั่นสัญญาจากประเทศเหล่านี้ว่าพวกเขาจะไม่สร้างสกุลเงิน BRICS ใหม่ หรือสนับสนุนสกุลเงินอื่นใดเพื่อแทนที่ดอลลาร์สหรัฐอันยิ่งใหญ่ หรือพวกเขาจะเผชิญกับภาษีศุลกากร 100% และควรคาดหวังที่จะบอกลาการขายในเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่ยอดเยี่ยม" เขากล่าวเสริม
นักลงทุนยังคงลงโทษ EUR ซึ่งเป็นสกุลเงินหลักในตะกร้าดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) เนื่องจากการเจรจางบประมาณที่ล้มเหลวในฝรั่งเศส และเพิ่มโอกาสที่การลงมติไม่ไว้วางใจนายกรัฐมนตรีคนปัจจุบันจะได้รับการอนุมัติ รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลัง Antoine Armand กล่าวทางโทรทัศน์ Bloomberg เมื่อสุดสัปดาห์ที่ผ่านมาว่าฝรั่งเศสจะไม่ถูกแบล็กเมล์ตามข้อเรียกร้องของฝ่ายขวาจัดจากการชุมนุมแห่งชาติ (NR) ของ Marine Le Pen ซึ่งกําลังขอให้มีการเปลี่ยนแปลงในร่างกฎหมายงบประมาณ ด้านจอร์แดน บาร์เดลลา ประธานพรรค NR กล่าวเมื่อวันจันทร์ว่าพรรคของตนจะเรียกใช้กลไกการลงมติไม่ไว้วางใจ "เว้นแต่จะมีปาฏิหาริย์ในนาทีสุดท้าย" รอยเตอร์รายงาน
การลงมติไม่ไว้วางใจอาจเกิดขึ้นอย่างเร็วที่สุดในวันพุธ และหากประสบความสําเร็จ อาจทําให้รัฐบาลฝรั่งเศสล้มลง
ในขณะเดียวกัน ปฏิทินเศรษฐกิจของสหรัฐฯ จะเริ่มต้นด้วยวันจันทร์ที่มีเหตุการณ์สําคัญ โดยสถาบันการจัดการอุปทาน (ISM) จะเปิดเผยตัวเลข PMI ภาคการผลิตสําหรับเดือนพฤศจิกายน
การเคลื่อนไหวของตลาดสรุปรายวัน: จับตาดูลําโพงของเฟด
- ในการให้สัมภาษณ์ทางโทรทัศน์เมื่อสุดสัปดาห์ที่ผ่านมา Antoine Armand รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการคลังของฝรั่งเศสกล่าวทางโทรทัศน์ Bloomberg ว่ารัฐบาลฝรั่งเศสจะไม่ถูกจับเป็นตัวประกันโดยพรรคขวาจัดของ Marine Le Pen ด้วยการผลักดันข้อเรียกร้องเพิ่มเติมจากพรรค National Rally รัฐบาลฝรั่งเศสอาจล้มลง เนื่องจากการลงมติไม่ไว้วางใจจะได้รับคะแนนเสียงเพียงพอหากพรรคของ Marine Le Pen สนับสนุนคะแนนเสียงด้วยเสียงข้างมาก
- ณ เวลา 21:45 น. S&P Global จะประกาศผลการอ่านครั้งสุดท้ายสําหรับเดือนพฤศจิกายนของการสํารวจดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อภาคการผลิต (PMI) ความคาดหวังอยู่ที่ 48.8 คงที่ ไม่เปลี่ยนแปลงจากการอ่านเบื้องต้น
- ใกล้เวลา 22:00 น. สถาบันการจัดการอุปทาน (ISM) จะเปิดเผยข้อมูล PMI เดือนพฤศจิกายนสําหรับภาคการผลิต
- ดัชนี PMI ทั่วไปถูกกําหนดให้เพิ่มขึ้นเป็น 47.5 จาก 46.5 แต่ยังคงติดอยู่ในพื้นที่หดตัว
- ดัชนี Prices Paid ซึ่งเป็นตัวบ่งชี้ชั้นนําของอัตราเงินเฟ้อคาดว่าจะเพิ่มขึ้นเป็น 55.2 จาก 54.8
- ใกล้เวลา 03:15 คืนนี้ Christopher Waller ผู้ว่าการธนาคารกลางสหรัฐฯ กล่าวสุนทรพจน์เกี่ยวกับแนวโน้มเศรษฐกิจสหรัฐฯ ในการประชุมการเงินของสถาบันวิจัยเศรษฐกิจอเมริกันในกรุงวอชิงตัน ดี.ซี.
- เมื่อเวลา 04:30 ประธานธนาคารกลางสหรัฐฯ แห่งนิวยอร์ก John Williams กล่าวสุนทรพจน์และเข้าร่วมในเซสชั่นถาม & ตอบในงานที่จัดโดยหอการค้าควีนส์ในนิวยอร์ก
- หุ้นในยุโรปและฟิวเจอร์สของสหรัฐฯ ไม่ค่อยพอใจกับเหตุการณ์ที่เกิดขึ้นในฝรั่งเศส การขาดทุนจะถูกควบคุมไว้โดยเฉลี่ยน้อยกว่า 0.50%
- CME FedWatch Tool กําลังกําหนดราคาการปรับลดอัตราดอกเบี้ยอีก 25 จุดพื้นฐาน (bps) โดยเฟดในการประชุมวันที่ 18 ธันวาคม ที่ 67.1% โอกาส 32.9% ที่อัตราดอกเบี้ยจะไม่เปลี่ยนแปลง รายงานการประชุมของเฟดช่วยให้อัตราต่อรองการลดอัตราดอกเบี้ยสําหรับเดือนธันวาคมขยับสูงขึ้น
- อัตราดอกเบี้ยอ้างอิงอายุ 10 ปีของสหรัฐฯ ซื้อขายที่ 4.21% ค่อนข้างคงที่ในช่วงต้นสัปดาห์และสูงกว่า 4.16% ที่เห็นเมื่อสัปดาห์ที่แล้วในวันศุกร์
การวิเคราะห์ทางเทคนิคดัชนีดอลลาร์สหรัฐ: สัปดาห์ที่เต็มไปด้วยช่วงเวลาสําคัญ
ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) กําลังพุ่งสูงขึ้นจากปัจจัยที่ข้ามมาจากมหาสมุทรแอตแลนติก โดยนักลงทุนถอนการลงทุนบางส่วนออกจากยุโรปและเข้าสู่สหรัฐอเมริกา การล่มสลายของรัฐบาลฝรั่งเศสอาจลุกลามไปยังเยอรมนีอย่างรวดเร็ว ซึ่งตําแหน่งนายกรัฐมนตรีโอลาฟ โชลซ์ ความไม่แน่นอนทางการเมืองทั้งหมดนี้อาจปิดกั้นโอกาสในการลงทุน โดยนักลงทุนชื่นชอบรัฐบาลทรัมป์ที่สนับสนุนหุ้นซึ่งจะเข้ารับตําแหน่งในเดือนมกราคม
ในทางกลับกัน 106.52 (สูงสุดของวันที่ 16 เมษายน) เป็นระดับแรกที่ต้องจับตามองและดูเหมือนจะพร้อมที่จะทดสอบในวันจันทร์นี้ หากตลาดกระทิงของดอลลาร์ทวงคืนระดับนั้น 107.00 (ระดับกลม) และ 107.35 (3 ตุลาคม 2023 สูงสุด) จะกลับมาที่เป้าหมายสําหรับการทดสอบ อีกครั้ง
อย่างไรก็ตาม จําเป็นต้องออกคําเตือนสําหรับปฏิกิริยากระตุกเข่า ในกรณีที่เศรษฐกิจตกต่ำ ระดับสําคัญที่ 105.53 (สูงสุดในวันที่ 11 เมษายน) จะเริ่มมีผลก่อนที่จะมุ่งหน้าสู่ภูมิภาค 104 หาก DXY ตกลงไปที่ 104.00 ตัวเลขขนาดใหญ่และค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย 200 วันที่ 104.03 ควรเกิดการก่อตัวของโครงสร้างรูปมีดขาลง
ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ: กราฟรายวัน
Risk sentiment FAQs
ในโลกของศัพท์ทางการเงิน มักจะมีคําที่ใช้กันอย่างแพร่หลายสองคํา "risk-on" และ "risk off" สองคำนี้หมายถึงระดับความเสี่ยงที่นักลงทุนเต็มใจที่จะยอมรับในช่วงเวลาที่อ้างอิง ในตลาดลงทุนที่ "เปิดรับความเสี่ยง" คือสิ่งที่นักลงทุนมีความเชื่อมั่นเกี่ยวกับอนาคต และเต็มใจที่จะซื้อสินทรัพย์เสี่ยงมากขึ้น ในตลาดลงทุนที่ "ปิดรับความเสี่ยง" นักลงทุนเริ่ม 'ลงทุนอย่างปลอดภัย' เพราะพวกเขากังวลเกี่ยวกับอนาคต ดังนั้นจึงซื้อสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงน้อยกว่า ซึ่งมีความแน่นอนมากขึ้นในการให้ผลตอบแทนแม้ว่าจะค่อนทำกำไรได้น้อยก็ตาม
โดยปกติในช่วงที่ตลาดลงทุน "มีความเสี่ยง" ตลาดหุ้นจะเพิ่มขึ้นสินค้าโภคภัณฑ์ส่วนใหญ่เข้าพอร์ต ทองคําก็จะมีมูลค่าเพิ่มขึ้นในช่วงเวลานี้เช่นกันเนื่องจากได้รับประโยชน์จากแนวโน้มการเติบโตที่มีมากขึ้น สกุลเงินของประเทศที่เป็นผู้ส่งออกสินค้าโภคภัณฑ์จํานวนมากจะแข็งแกร่งขึ้นเเพราะความต้องการสินค้าโภคภัณฑ์ที่เพิ่มขึ้น สกุลเงินดิจิทัลก็จะมีมูลค่าเพิ่มขึ้นในตลาดลงทุนที่ "ปิดรับความเสี่ยง" พันธบัตรรัฐบาลเพิ่มขึ้น โดยเฉพาะพันธบัตรรัฐบาลชื่อดัง ทองคําได้รับความนิยม และสกุลเงินที่ถือได้ว่าเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย เช่น เยนญี่ปุ่น ฟรังก์สวิส และดอลลาร์สหรัฐ ล้วนได้รับประโยชน์
ดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) ดอลลาร์แคนาดา (CAD) ดอลลาร์นิวซีแลนด์ (NZD) และสกุลเงินรองลงมา เช่น รูเบิล (RUB) และแรนด์แอฟริกาใต้ (ZAR) ล้วนมีแนวโน้มที่จะเพิ่มขึ้นในตลาดที่ "เปิดรับความเสี่ยง" นี่เป็นเพราะเศรษฐกิจของสกุลเงินเหล่านี้พึ่งพาการส่งออกสินค้าโภคภัณฑ์อย่างมากเพื่อการเติบโต และสินค้าโภคภัณฑ์มีแนวโน้มที่จะขึ้นราคาในช่วงที่ตลาดกล้าเปิดรับความเสี่ยง เนื่องจากนักลงทุนคาดการณ์ว่าจะมีความต้องการวัตถุดิบมากขึ้นในอนาคตเพราะกิจกรรมทางเศรษฐกิจที่เพิ่มขึ้น
สกุลเงินหลักที่มีแนวโน้มเพิ่มขึ้นในช่วงที่ "ปิดรับความเสี่ยง" ได้แก่ ดอลลาร์สหรัฐ (USD) เยนญี่ปุ่น (JPY) และฟรังก์สวิส (CHF) ดอลลาร์สหรัฐเป็นสกุลเงินสํารองของโลกและเพราะในช่วงวิกฤต นักลงทุนจะซื้อหนี้ของรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งถูกมองว่าปลอดภัยเพราะเศรษฐกิจที่ใหญ่ที่สุดในโลกอย่างสหรัฐอเมริกาไม่น่าจะผิดนัดชําระหนี้ เงินเยนจะแข็งค่าขึ้นเพราะมีความต้องการพันธบัตรรัฐบาลญี่ปุ่นมากขึ้น สาเหตุนั้นเป็นเพราะนักลงทุนในประเทศที่ถือหุ้นด้วยสัดส่วนที่สูงไม่น่าจะทิ้งพันธบัตรเหล่านี้แม้อยู่ในภาวะวิกฤต ฟรังก์สวิสแข็งค่าขึ้นเพราะกฎหมายการธนาคารของสวิสที่เข้มงวดช่วยให้นักลงทุนได้รับการคุ้มครองเงินทุนมากขึ้น
บทความแนะนำ
