ราคาทองคำยังคงใกล้จุดสูงสุดเป็นประวัติการณ์ เตรียมทำสถิติการเพิ่มขึ้นติดต่อกัน
- ราคาทองคำแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ $2,954 ท่ามกลางความไม่แน่นอนด้านนโยบายการค้า
- ทรัมป์ขยายภาษีไปยังไม้และสินค้าโภคภัณฑ์อ่อน เพิ่มความวิตกในตลาด
- ข้อมูลจากสหรัฐฯ ผสมผสาน: PMI ภาคการผลิตดีขึ้น แต่ PMI ภาคบริการหดตัว
ราคาทองคำปรับตัวลดลงในช่วงท้ายของวันศุกร์ โดยเตรียมที่จะปิดสัปดาห์ในเชิงบวก สะสมการเพิ่มขึ้นติดต่อกันเป็นสัปดาห์ที่แปดซึ่งผลักดันโลหะสีเหลืองไปสู่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ $2,954 ณ ขณะเขียน XAU/USD ซื้อขายที่ $2,940 ลดลง 0.15%
เรื่องราวในตลาดการเงินยังคงไม่เปลี่ยนแปลงเมื่อประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ ยังคงใช้ถ้อยคำที่เกี่ยวข้องกับภาษี นอกจากการเรียกเก็บภาษี 25% จากรถยนต์ ยา และชิปแล้ว ทรัมป์ยังขยายภาษีไปยังไม้และสินค้าโภคภัณฑ์อ่อนอื่นๆ
สิ่งนี้กระตุ้นการพุ่งขึ้นของราคาทองคำเมื่อผู้ลงทุนที่มองหาความปลอดภัยผลักดันราคาขึ้นท่ามกลางความไม่แน่นอนเกี่ยวกับนโยบายการค้าของสหรัฐฯ ขณะเดียวกัน การเมืองระหว่างประเทศก็ถูกลดความสำคัญลงเมื่อมีความก้าวหน้าในการพูดคุยเพื่อยุติสงครามรัสเซีย-ยูเครน ซึ่งช่วยบรรเทาความวิตกในตลาด
ในด้านข้อมูล กิจกรรมทางธุรกิจในสหรัฐฯ มีความผสมผสานกัน PMI ภาคการผลิตดีขึ้น ในขณะที่ PMI ภาคบริการลดลงเป็นครั้งแรกนับตั้งแต่เดือนมกราคม 2023
ข้อมูลอื่นๆ แสดงให้เห็นว่ายอดขายบ้านมือสองลดลง และดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคของมหาวิทยาลัยมิชิแกน (UoM) ในเดือนกุมภาพันธ์ลดลงอีก
ปัจจัยขับเคลื่อนตลาดประจำวัน: ราคาทองคำไม่สามารถใช้ประโยชน์จากการลดลงของผลตอบแทนสหรัฐฯ
-
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐอายุ 10 ปีลดลง 9 จุดพื้นฐาน (bps) และให้ผลตอบแทน 4.416%
- อัตราผลตอบแทนจริงของสหรัฐฯ ซึ่งมีความสัมพันธ์ในทางกลับกันกับราคาทองคำ ลดลง 4 จุดพื้นฐานสู่ 1.996% ซึ่งเป็นปัจจัยหนุนราคาทองคำ
- ข้อมูลจาก S&P Global ของสหรัฐฯ เปิดเผยว่า PMI ภาคการผลิตในเดือนกุมภาพันธ์ขยายตัวที่ 51.6 เพิ่มขึ้นจาก 51.2 ซึ่งสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ ในขณะที่ PMI ภาคบริการลดลงจาก 52.9 เป็น 49.7
- ดัชนีความเชื่อมั่นผู้บริโภคของมหาวิทยาลัยมิชิแกนในเดือนกุมภาพันธ์ลดลงจาก 71.1 เป็น 64.7 คาดการณ์ว่าอัตราเงินเฟ้อที่ผู้บริโภคชาวอเมริกันคาดการณ์ไว้สำหรับหนึ่งปีเพิ่มขึ้นจาก 3.3% เป็น 4.3% ตามที่คาดการณ์ไว้ และสำหรับระยะเวลา 5 ปี ยังคงอยู่ที่ 3.5% เพิ่มขึ้นจาก 3.2% ที่เปิดเผยในเดือนก่อนหน้า
- บันทึกการประชุมของเฟดเมื่อวันพุธเปิดเผยว่านโยบายการค้าและการเข้าเมืองของทรัมป์สร้างความกังวลเกี่ยวกับการเพิ่มขึ้นของราคา
- สภาทองคำโลกเปิดเผยว่าการซื้อทองคำของธนาคารกลางเพิ่มขึ้นมากกว่า 54% เมื่อเทียบปีต่อปี สู่ 333 ตัน หลังจากชัยชนะของทรัมป์
- ฟิวเจอร์สเงินตลาดเงินคาดการณ์การลดอัตราดอกเบี้ย 50 จุดพื้นฐานจากเฟดในปี 2025
แนวโน้มทางเทคนิค XAU/USD: ราคาทองคำเผชิญแนวต้านและถอยกลับ
ราคาทองคำยังคงมีแนวโน้มขาขึ้น แต่แนวโน้มดูเหมือนจะอ่อนแรง ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) แสดงให้เห็นว่าผู้ซื้อกำลังสูญเสียพื้นที่เมื่อ RSI ออกจากเขตซื้อมากเกินไป ซึ่งเปิดโอกาสให้เกิดการปรับฐานในราคาทองคำ
พื้นที่แนวรับที่สำคัญแรกที่ควรพิจารณาคือ $2,900 เมื่อทะลุผ่านไปได้ ผู้ขายจะมุ่งเป้าไปที่จุดต่ำสุดของวันที่ 14 กุมภาพันธ์ที่ $2,877 ตามด้วยจุดต่ำสุดของวันที่ 12 กุมภาพันธ์ที่ $2,864 ในทางกลับกัน หาก XAU/USD ขึ้นไปเกิน $2,954 แนวต้านแรกจะอยู่ที่ระดับจิตวิทยา $2,950 ตามด้วย $3,000
Gold FAQs
ทองคํามีบทบาทสําคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์เพราะมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในฐานะที่เก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบันนอกเหนือจากความงดงามและการใช้งานสําหรับเครื่องประดับแล้ว ทองคำยังถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่มีความวุ่นวาย ทองคํายังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและเป็นการคานการอ่อนค่าของสกุลเงินเพราะไม่ได้พึ่งพาผู้ออกหรือรัฐบาลใดรัฐบาลหนึ่ง
ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคํารายใหญ่ที่สุด ธนาคารกลางต่างๆ ซื้อทองคำตามเป้าหมายของพวกเขาเพื่อสนับสนุนสกุลเงินของตนเองในช่วงเวลาที่เศรษฐกิจไม่มีเสถียรภาพ ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสํารองและซื้อทองคําเพื่อเพิ่มความแข็งแกร่งในระบบเศรษฐกิจและสกุลเงิน การมีทองคําสํารองสูงสามารถเป็นแหล่งอ้างอิงที่เชื่อถือได้ว่าประเทศของตนอยู่ห่างไกลจากคำว่าล้มละลาย ตามข้อมูลจากสภาทองคําโลก ธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มทองคํา 1,136 ตันมูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์ให้กับทุนสํารองในปี 2022 นับเป็นยอดซื้อรายปีที่สูงที่สุดนับตั้งแต่เริ่มมีการบันทึกสถิติ ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่เช่นจีนอินเดียและตุรกีกําลังเพิ่มปริมาณสํารองทองคําอย่างรวดเร็ว
ทองคํามีความสัมพันธ์ในทิศทางตรงกันข้ามกับดอลลาร์สหรัฐและพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สํารองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อดอลลาร์อ่อนค่า ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้น ทําให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของพวกเขาในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ทองคํายังมีความสัมพันธ์ผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยง ขาขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทําให้ราคาทองคําอ่อนกำลังลงในขณะที่การเทขายในตลาดสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้นมีแนวโน้มที่จะสนับสนุนราคาทองคำ
ราคาทองคำสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวของภาวะถดถอยลงลึกสามารถทําให้ราคาทองคําเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยสถานะการเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้นด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะเดียวกัน ต้นทุนเงินที่สูงขึ้นมักจะสร้างแรงกดดันให้กับทองคำ อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับว่าดอลลาร์สหรัฐ (USD) มีพฤติกรรมอย่างไร เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาอ้างอิงกับดอลลาร์ (XAUUSD) ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคํา ในทางตรงกันข้าม ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงมีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคําให้สูงขึ้น
บทความแนะนำ
