ราคาทองคำยืนสูงใกล้จุดสูงสุดในรอบหลายสัปดาห์; รอการประกาศ NFP ของสหรัฐฯ เพื่อแรงกระตุ้นใหม่
- ราคาทองคำดึงดูดผู้ซื้อเป็นวันที่สี่ติดต่อกันในวันศุกร์ท่ามกลางกระแสการลงทุนในสินทรัพย์ปลอดภัย
- ท่าทีที่เข้มงวดของเฟด อัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐฯ ที่สูงขึ้น และดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่าควรจำกัดการปรับตัวขึ้น
- เทรดเดอร์อาจเลือกที่จะรอการเปิดเผยรายงาน NFP ของสหรัฐฯ ที่สำคัญในวันศุกร์นี้
ราคาทองคำ (XAU/USD) ซื้อขายด้วยแนวโน้มบวกเป็นวันที่สี่ติดต่อกันในวันศุกร์ และขณะนี้อยู่ต่ำกว่าระดับสูงสุดในรอบเกือบสี่สัปดาห์ที่แตะเมื่อวันก่อน ความไม่แน่นอนเกี่ยวกับภาษีที่เสนอโดยประธานาธิบดีสหรัฐฯ ที่ได้รับเลือก โดนัลด์ ทรัมป์ พร้อมกับความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ ยังคงกดดันความเชื่อมั่นของนักลงทุนและสนับสนุนสินทรัพย์ปลอดภัยอย่างทองคำ นอกจากนี้ ความคาดหวังว่านโยบายขยายตัวของทรัมป์จะกระตุ้นเงินเฟ้อกลายเป็นอีกปัจจัยหนึ่งที่เป็นประโยชน์ต่อสถานะของโลหะมีค่าในฐานะการป้องกันความเสี่ยงจากราคาที่เพิ่มขึ้น
อย่างไรก็ตาม โอกาสในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยที่ช้าลงโดยธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ยังคงสนับสนุนอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ที่สูงขึ้น และช่วยให้ดอลลาร์สหรัฐฯ (USD) ยืนอยู่ใกล้ระดับสูงสุดในรอบสองปี ซึ่งอาจเป็นอุปสรรคต่อราคาทองคำที่ไม่มีผลตอบแทนและจำกัดการปรับตัวขึ้นเพิ่มเติม เทรดเดอร์ยังดูเหมือนจะลังเลและเลือกที่จะรอการเปิดเผยรายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) ของสหรัฐฯ ในช่วงการซื้อขายของสหรัฐฯ อย่างไรก็ตาม คู่ XAU/USD ยังคงอยู่ในเส้นทางที่จะบันทึกการปรับตัวขึ้นเป็นสัปดาห์ที่สองติดต่อกัน
ราคาทองคำยังคงได้รับประโยชน์จากความกังวลเกี่ยวกับแผนภาษีของทรัมป์และความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์
- CNN รายงานเมื่อวันพุธว่าประธานาธิบดีสหรัฐฯ ที่ได้รับเลือก โดนัลด์ ทรัมป์ กำลังพิจารณาประกาศภาวะฉุกเฉินทางเศรษฐกิจแห่งชาติเพื่อให้มีเหตุผลทางกฎหมายสำหรับการเก็บภาษีทั่วโลกกับพันธมิตรและศัตรู
- กองกำลังยูเครนเปิดการโจมตีแบบเซอร์ไพรส์ใหม่ในคูร์สก์ ภายในรัสเซียเมื่อวันที่ 6 สิงหาคม และมีรายงานว่าก้าวหน้าในสามระลอกโดยใช้การโจมตีขนาดบริษัทที่สนับสนุนโดยยานเกราะ
- กองกำลังป้องกันประเทศอิสราเอลระบุว่าผู้บัญชาการกองพันซาบราของฮามาสในเมืองกาซา รองผู้บัญชาการของเขา และผู้บัญชาการบริษัทนุคบาสองคนถูกสังหารในชุดการโจมตีทางอากาศเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว
- ธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) มีท่าทีที่เข้มงวดมากขึ้นในเดือนธันวาคมและคาดการณ์ว่าจะมีการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพียงสองครั้งในปี 2025 ท่ามกลางอัตราเงินเฟ้อที่ยังคงสูงในเศรษฐกิจที่ใหญ่ที่สุดในโลก
- ซูซาน คอลลินส์ ประธานเฟดสาขาบอสตันกล่าวเมื่อวันพฤหัสบดีว่าเศรษฐกิจกำลังอยู่ในเส้นทางที่ค่อยเป็นค่อยไปและไม่สม่ำเสมอไปสู่เป้าหมายเงินเฟ้อ 2% และแนวโน้มปัจจุบันเรียกร้องให้มีการปรับลดอัตราดอกเบี้ยอย่างอดทน
- แพทริก ฮาร์เกอร์ ประธานเฟดสาขาฟิลาเดลเฟียระบุว่าธนาคารกลางคาดว่าจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติม แต่เส้นทางจะขึ้นอยู่กับข้อมูลและใช้เวลานานกว่าจะทำให้อัตราเงินเฟ้อกลับสู่ 2%
- เจฟฟรีย์ ชมิด ประธานเฟดสาขาแคนซัสระบุว่าอัตราเงินเฟ้อกำลังเคลื่อนไปสู่เป้าหมาย การเติบโตแสดงให้เห็นถึงโมเมนตัม และตลาดงานยังคงแข็งแรง การปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมควรเป็นไปอย่างค่อยเป็นค่อยไปและขึ้นอยู่กับข้อมูล
- มิเชล โบว์แมน สมาชิกคณะกรรมการผู้ว่าการธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) กล่าวว่า จุดยืนของนโยบายปัจจุบันอาจไม่เข้มงวดเท่าที่คนอื่นเห็น และความต้องการที่สะสมหลังการเลือกตั้งอาจก่อให้เกิดความเสี่ยงด้านเงินเฟ้อ
- นโยบายของทรัมป์คาดว่าจะกระตุ้นเงินเฟ้อต่อไปและบังคับให้เฟดชะลอการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในปีนี้ ซึ่งทำให้อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ใกล้ระดับสูงสุดในรอบหลายเดือนที่แตะเมื่อสัปดาห์ที่แล้ว
- เทรดเดอร์ตั้งตารอการเปิดเผยรายงานการจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐฯ (NFP) ซึ่งคาดว่าเศรษฐกิจจะเพิ่มงาน 160,000 ตำแหน่งในเดือนธันวาคม และอัตราการว่างงานคงที่ที่ 4.2%
ราคาทองคำอาจตั้งเป้าหมายกลับไปที่ระดับ $2,700 ท่ามกลางการตั้งค่าทางเทคนิคที่เป็นขาขึ้น
จากมุมมองทางเทคนิค การทะลุแนวต้านแนวนอนที่ $2,665 ในสัปดาห์นี้ถูกมองว่าเป็นตัวกระตุ้นใหม่สำหรับเทรดเดอร์ขาขึ้น เมื่อพิจารณาว่าออสซิลเลเตอร์ในกราฟรายวันเพิ่งเริ่มได้รับแรงหนุนเชิงบวก ราคาทองคำดูเหมือนจะพร้อมที่จะปรับตัวขึ้นต่อไปที่อุปสรรคระดับกลางที่ $2,681-2,683 และจากนั้นตั้งเป้าหมายกลับไปที่ระดับ $2,700
ในทางกลับกัน การย่อตัวลงไปที่ระดับต่ำสุดของการแกว่งตัวในช่วงกลางคืนที่ประมาณ $2,655 อาจถูกมองว่าเป็นโอกาสในการซื้อ ตามด้วยแนวรับใกล้บริเวณ $2,635 และระดับต่ำสุดประจำสัปดาห์ที่ประมาณโซน $2,615-2,614 ที่แตะเมื่อวันจันทร์ และการบรรจบกันที่ $2,600 ซึ่งประกอบด้วยเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) 100 วัน และเส้นแนวโน้มขาขึ้นระยะสั้นที่ขยายจากระดับต่ำสุดรายเดือนในเดือนพฤศจิกายน ซึ่งหากถูกทำลายอย่างเด็ดขาดจะเปลี่ยนแนวโน้มไปสนับสนุนเทรดเดอร์ขาลง
Gold FAQs
ทองคํามีบทบาทสําคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์เพราะมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในฐานะที่เก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบันนอกเหนือจากความงดงามและการใช้งานสําหรับเครื่องประดับแล้ว ทองคำยังถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่มีความวุ่นวาย ทองคํายังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและเป็นการคานการอ่อนค่าของสกุลเงินเพราะไม่ได้พึ่งพาผู้ออกหรือรัฐบาลใดรัฐบาลหนึ่ง
ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคํารายใหญ่ที่สุด ธนาคารกลางต่างๆ ซื้อทองคำตามเป้าหมายของพวกเขาเพื่อสนับสนุนสกุลเงินของตนเองในช่วงเวลาที่เศรษฐกิจไม่มีเสถียรภาพ ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสํารองและซื้อทองคําเพื่อเพิ่มความแข็งแกร่งในระบบเศรษฐกิจและสกุลเงิน การมีทองคําสํารองสูงสามารถเป็นแหล่งอ้างอิงที่เชื่อถือได้ว่าประเทศของตนอยู่ห่างไกลจากคำว่าล้มละลาย ตามข้อมูลจากสภาทองคําโลก ธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มทองคํา 1,136 ตันมูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์ให้กับทุนสํารองในปี 2022 นับเป็นยอดซื้อรายปีที่สูงที่สุดนับตั้งแต่เริ่มมีการบันทึกสถิติ ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่เช่นจีนอินเดียและตุรกีกําลังเพิ่มปริมาณสํารองทองคําอย่างรวดเร็ว
ทองคํามีความสัมพันธ์ในทิศทางตรงกันข้ามกับดอลลาร์สหรัฐและพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สํารองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อดอลลาร์อ่อนค่า ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้น ทําให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของพวกเขาในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ทองคํายังมีความสัมพันธ์ผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยง ขาขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทําให้ราคาทองคําอ่อนกำลังลงในขณะที่การเทขายในตลาดสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้นมีแนวโน้มที่จะสนับสนุนราคาทองคำ
ราคาทองคำสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวของภาวะถดถอยลงลึกสามารถทําให้ราคาทองคําเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยสถานะการเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้นด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะเดียวกัน ต้นทุนเงินที่สูงขึ้นมักจะสร้างแรงกดดันให้กับทองคำ อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับว่าดอลลาร์สหรัฐ (USD) มีพฤติกรรมอย่างไร เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาอ้างอิงกับดอลลาร์ (XAUUSD) ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคํา ในทางตรงกันข้าม ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงมีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคําให้สูงขึ้น
บทความแนะนำ
