USD/INR แข็งค่าขึ้นก่อนการเปิดเผยข้อมูล PPI ของสหรัฐฯ
- รูปีอินเดียอ่อนค่าลงในช่วงการซื้อขายเอเชียวันพฤหัสบดี
- ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่าขึ้นและการไหลออกจากหุ้นอินเดียกดดัน INR
- นักลงทุนจะจับตาดูการประชุมของนายกรัฐมนตรีอินเดีย โมดี กับเจ้าหน้าที่รัฐบาลทรัมป์และข้อมูล PPI ของสหรัฐฯ อย่างใกล้ชิด
รูปีอินเดีย (INR) อ่อนค่าลงในวันพฤหัสบดี เนื่องจากความต้องการดอลลาร์สหรัฐ (USD) ที่กลับมาใหม่ นอกจากนี้ การครบกำหนดของตำแหน่งในตลาด NDF และการขายหุ้นโดยนักลงทุนต่างชาติอาจกดดัน INR ให้ลดลง
ในทางกลับกัน การแทรกแซงอย่างแข็งแกร่งจากธนาคารกลางอินเดีย (RBI) อาจช่วยจำกัดการสูญเสียของสกุลเงินท้องถิ่น การลดลงของราคาน้ำมันดิบหลังจากประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ ของสหรัฐฯ โทรหาประธานาธิบดีวลาดิมีร์ ปูติน ของรัสเซีย และประธานาธิบดีโวโลดีมีร์ เซเลนสกี ของยูเครนเพื่อหารือเกี่ยวกับการยุติสงครามในยูเครนอาจสนับสนุน INR เนื่องจากอินเดียเป็นผู้บริโภคน้ำมันดิบรายใหญ่อันดับสามของโลก
นายกรัฐมนตรีอินเดีย นเรนทรา โมดี มีกำหนดจะพูดคุยกับเจ้าหน้าที่รัฐบาลทรัมป์หลายคนระหว่างการเดินทางไปวอชิงตัน ดี.ซี. รวมถึงอีลอน มัสก์ ซึ่งเป็นผู้นำของแผนกประสิทธิภาพการปกครองของทรัมป์
เจ้าหน้าที่รัฐบาลกล่าวว่าการประชุมของโมดีกับมัสก์คาดว่าจะมีการหารือเกี่ยวกับธุรกิจส่วนตัวของมัสก์ เช่น การเติบโตของ Starlink และ Tesla ในอินเดีย ในปฏิทินเศรษฐกิจสหรัฐฯ ข้อมูลผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกและดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) จะถูกประกาศในวันพฤหัสบดีนี้
รูปีอินเดียยังคงอ่อนค่าท่ามกลางความท้าทายหลายประการ
- ตามรายงานของ Reuters ที่อ้างถึงเจ้าหน้าที่รัฐบาล โมดีเตรียมที่จะลดภาษีของอินเดียในหลายภาคส่วนก่อนการประชุมกับทรัมป์เพื่อป้องกันสงครามการค้ากับสหรัฐฯ
- อัตราเงินเฟ้อค้าปลีกของอินเดีย ซึ่งวัดโดยดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) อยู่ที่ 4.31% ในเดือนมกราคมจาก 5.22% ในเดือนธันวาคม กระทรวงสถิติและการดำเนินการตามโปรแกรมแสดงเมื่อวันจันทร์ การอ่านนี้ออกมาต่ำกว่าฉันทามติของตลาดที่ 4.6%
- ดัชนี CPI ของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้น 3.0% เมื่อเทียบเป็นรายปีในเดือนมกราคม เทียบกับ 2.9% ก่อนหน้า ตามรายงานของสํานักงานสถิติแรงงานสหรัฐฯ เมื่อวันพุธ การอ่านนี้ออกมาร้อนแรงกว่าที่คาดไว้ที่ 2.9%
- ดัชนี CPI พื้นฐาน ซึ่งไม่รวมค่าอาหารและพลังงาน เพิ่มขึ้น 3.3% ในเดือนมกราคม เทียบกับการอ่านครั้งก่อนที่ 3.2% และการประมาณการที่ 3.1%
- เมื่อเทียบเป็นรายเดือน อัตราเงินเฟ้อ CPI หลักพุ่งขึ้นเป็น 0.5% ในเดือนมกราคมจาก 0.4% ในเดือนธันวาคม ขณะที่ CPI พื้นฐานเพิ่มขึ้นเป็น 0.4% ในเดือนมกราคมจาก 0.2% ที่บันทึกไว้ในเดือนธันวาคม
- เทรดเดอร์คาดว่าจะมีการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพียงหนึ่งในสี่จุดในปีนี้ ลดลงจากการปรับลดสองครั้งก่อนรายงาน CPI
- ประธานเฟด เจอโรม พาวเวลล์ กล่าวว่าข้อมูลเงินเฟ้อเมื่อเร็ว ๆ นี้แสดงให้เห็นว่าในขณะที่ธนาคารกลางมีความก้าวหน้าอย่างมากในการควบคุมเงินเฟ้อ แต่ยังมีงานที่ต้องทำอีกมาก
USD/INR สร้างรูปแบบแท่งเทียน Shooting Star คาดว่าจะมีแรงกดดันขาลงในระยะสั้น
รูปีอินเดียขยับลงในวันนี้ ในทางเทคนิค แนวโน้มเชิงบวกของคู่ USD/INR ยังคงอยู่ โดยราคายืนเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) 100 วันในกรอบเวลารายวัน เส้นทางของแนวต้านน้อยที่สุดคือขาขึ้น เนื่องจากดัชนี Relative Strength Index (RSI) 14 วันอยู่เหนือเส้นกลางใกล้ 56.00
ระดับจิตวิทยาที่ 87.00 ทำหน้าที่เป็นแนวต้านแรกสำหรับ USD/INR การทะลุระดับนี้อย่างเด็ดขาดอาจเห็นการปรับตัวขึ้นไปที่ระดับสูงสุดตลอดกาลใกล้ 88.00 การปรับตัวขึ้นต่อไปอาจเปิดทางไปที่ 88.50
ในทางกลับกัน เป้าหมายขาลงแรกที่ต้องจับตาคือ 86.35 ซึ่งเป็นจุดต่ำสุดของเดือนกุมภาพันธ์ แท่งเทียนขาลงต่ำกว่าระดับที่กล่าวถึงอาจผลักดัน USD/INR กลับลงไปที่ 86.14 ซึ่งเป็นจุดต่ำสุดของวันที่ 27 มกราคม
Indian Rupee FAQs
เงินรูปีของอินเดีย (INR) เป็นสกุลเงินที่มีความอ่อนไหวต่อปัจจัยภายนอกมากที่สุด ราคาของน้ำมันดิบ (ประเทศนี้พึ่งพาการนำเข้าน้ำมันอย่างมาก) มูลค่าของเงินดอลลาร์สหรัฐซึ่งส่วนใหญ่ซื้อขายกันเป็นเงินดอลลาร์สหรัฐ และระดับการลงทุนจากต่างประเทศ ปัจจัยเหล่านี้ล้วนมีอิทธิพลทั้งสิ้น การแทรกแซงโดยตรงจากธนาคารกลางอินเดีย (RBI) ในตลาดแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศเพื่อรักษาเสถียรภาพของอัตราแลกเปลี่ยนรวมถึงระดับอัตราดอกเบี้ยที่กำหนดโดย RBI ถือเป็นปัจจัยสำคัญอีกปัจจัยหนึ่งที่ส่งผลต่อค่าเงินรูปี
ธนาคารกลางอินเดีย (RBI) แทรกแซงตลาดแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศอย่างแข็งขันเพื่อรักษาเสถียรภาพของอัตราแลกเปลี่ยน เพื่อช่วยอำนวยความสะดวกในการค้า นอกจากนี้ RBI ยังพยายามรักษาอัตราเงินเฟ้อให้อยู่ที่เป้าหมาย 4% โดยปรับอัตราดอกเบี้ย อัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นมักจะทำให้ค่าเงินรูปีแข็งค่าขึ้น สาเหตุมาจากบทบาทของ 'การซื้อเพื่อทำ Carry Trade' ซึ่งนักลงทุนกู้ยืมเงินในประเทศที่มีอัตราดอกเบี้ยต่ำกว่าเพื่อนำเงินไปฝากในประเทศที่ให้อัตราดอกเบี้ยที่สูงกว่าโดยเปรียบเทียบ และได้กำไรจากส่วนต่างนั้น
ปัจจัยมหภาคใดบ้างที่มีอิทธิพลต่อมูลค่าของเงินรูปีอินเดีย ได้แก่ อัตราเงินเฟ้อ อัตราดอกเบี้ย อัตราการเติบโตทางเศรษฐกิจ (GDP) ดุลการค้า และเงินไหลเข้าจากการลงทุนจากต่างประเทศ อัตราการเติบโตที่สูงขึ้นอาจนำไปสู่การลงทุนจากต่างประเทศมากขึ้น ส่งผลให้ความต้องการเงินรูปีเพิ่มสูงขึ้น ดุลการค้าที่ติดลบน้อยลงจะส่งผลให้เงินรูปีแข็งค่าขึ้นในที่สุด อัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้น โดยเฉพาะอัตราดอกเบี้ยจริง (อัตราดอกเบี้ยหักเงินเฟ้อออก) ก็เป็นผลดีต่อเงินรูปีเช่นกัน สภาพแวดล้อมที่เสี่ยงต่อความเสี่ยงอาจส่งผลให้มีเงินไหลเข้าของการลงทุนโดยตรงจากต่างประเทศและทางอ้อม (FDI และ FII) มากขึ้น ซึ่งส่งผลดีต่อเงินรูปีด้วย
อัตราเงินเฟ้อที่สูงขึ้น โดยเฉพาะอย่างยิ่ง หากสูงกว่าประเทศเพื่อนบ้านของอินเดียโดยทั่วไปแล้วมักจะส่งผลลบต่อสกุลเงินรูปี เนื่องจากสะท้อนถึงการลดค่าเงินจากอุปทานส่วนเกิน นอกจากนี้ เงินเฟ้อยังทำให้ต้นทุนการส่งออกเพิ่มขึ้น ส่งผลให้มีการขายเงินรูปีเพื่อซื้อสินค้าจากต่างประเทศมากขึ้น ซึ่งเป็นปัจจัยลบต่อเงินรูปี ในขณะเดียวกันเงินเฟ้อที่สูงขึ้นมักทำให้ธนาคารกลางอินเดีย (RBI) เร่งปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ซึ่งอาจส่งผลดีต่อค่าเงินรูปีได้เนื่องจากความต้องการที่เพิ่มขึ้นจากนักลงทุนต่างประเทศ และจะเห็นผลตรงกันข้ามคือเงินเฟ้อที่ลดลง
บทความแนะนำ
