USD/INR แข็งค่าขึ้นท่ามกลางการฟื้นตัวของดอลลาร์สหรัฐ
- รูปีอินเดียสูญเสียแรงดึงในช่วงตลาดลงทุนเอเชียวันจันทร์
- ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งแกร่งขึ้น การไหลออกของเงินทุนต่างประเทศ และความกังวลเกี่ยวกับการชะลอตัวทางเศรษฐกิจของอินเดียกดดัน INR
- การตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยของเฟดจะเป็นจุดสนใจในวันศุกร์
รูปีอินเดีย (INR) ปรับตัวลดลงในวันจันทร์หลังจากทำกำไรสูงสุดในรอบเกือบ 17 สัปดาห์ในช่วงก่อนหน้า การอ่อนค่าของดอลลาร์สหรัฐ (USD) หลังจากประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ของสหรัฐฯ หลีกเลี่ยงการกำหนดภาษีทันทีต่อคู่ค้าหลักสนับสนุนค่าเงินท้องถิ่น นอกจากนี้ การแทรกแซงตลาดแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศของธนาคารกลางอินเดีย (RBI) และราคาน้ำมันดิบที่ลดลงอาจช่วยจำกัดการสูญเสียของ INR
อย่างไรก็ตาม ความต้องการเงินดอลลาร์ที่กลับมาจากผู้นำเข้า การไหลออกของนักลงทุนพอร์ตโฟลิโอต่างประเทศ (FPIs) จากตลาดหุ้นอินเดีย และความกังวลเกี่ยวกับการชะลอตัวทางเศรษฐกิจในอินเดียอาจสร้างแรงกดดันขายต่อ INR ทุกสายตาจะจับจ้องไปที่การตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ในวันพุธ โดยคาดว่าอัตราดอกเบี้ยจะไม่มีการเปลี่ยนแปลง เทรดเดอร์จะได้รับสัญญาณการลงทุนเพิ่มเติมจากการแถลงข่าวเกี่ยวกับแนวโน้มอัตราดอกเบี้ยของสหรัฐฯ ในปีนี้
รูปีอินเดียดูเปราะบางท่ามกลางแนวโน้มเศรษฐกิจโลกและแรงกดดันทางเศรษฐกิจมหภาค
- การอ่านเบื้องต้นของดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) ภาคการผลิตของ HSBC อินเดียปรับตัวดีขึ้นเป็น 58.0 ในเดือนมกราคมจาก 56.4 ในเดือนธันวาคม
- ดัชนี PMI ภาคบริการของอินเดียลดลงเป็น 56.8 ในเดือนมกราคมเทียบกับ 59.3 ก่อนหน้า ดัชนี Composite PMI ลดลงเป็น 57.9 ในเดือนมกราคมเทียบกับ 59.2 ก่อนหน้า
- "ภาคการผลิตของอินเดียเริ่มต้นปีได้อย่างแข็งแกร่ง โดยผลผลิตและคำสั่งซื้อใหม่ฟื้นตัวจากไตรมาสที่สามของปีงบประมาณที่ค่อนข้างอ่อนแอ การเพิ่มขึ้นของคำสั่งซื้อส่งออกใหม่เป็นที่สังเกตได้ชัดเจน และการลดลงของอัตราเงินเฟ้อของต้นทุนวัตถุดิบก็เป็นข่าวดีสำหรับผู้ผลิต" ปรัญจุล ภัณฑารี หัวหน้านักเศรษฐศาสตร์อินเดียที่ HSBC กล่าว
- ดัชนี PMI คอมโพสิตจาก S&P Global ของสหรัฐฯ ลดลงเป็น 52.4 ในเดือนมกราคมจาก 55.4 ในเดือนธันวาคม
- ดัชนี PMI ภาคการผลิตจาก S&P Global ของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้นเป็น 50.1 ในเดือนมกราคมจากการอ่านครั้งก่อนที่ 49.4 แข็งแกร่งกว่าที่คาดไว้ที่ 49.6 ดัชนี PMI ภาคบริการลดลงเป็น 52.8 ในเดือนมกราคมเทียบกับ 56.8 ก่อนหน้า ต่ำกว่าฉันทามติของตลาดที่ 56.5
- ยอดขายบ้านมือสองของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้น 2.2% MoM ในเดือนธันวาคม จาก 4.15 ล้านเป็น 4.24 ล้าน
USD/INR วาดภาพเชิงบวกในระยะยาว
รูปีอินเดียเคลื่อนไหวในแดนลบในวันนี้ มุมมองเชิงบวกของคู่ USD/INR ยังคงไม่เปลี่ยนแปลงเนื่องจากคู่สกุลเงินนี้ซื้อขายอยู่ในรูปแบบสามเหลี่ยมขาลงและได้รับการสนับสนุนอย่างดีเหนือเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) 100 วันในกราฟรายวัน นอกจากนี้ ดัชนี Relative Strength Index (RSI) 14 วันยังอยู่เหนือเส้นกลางใกล้ 58.35 ซึ่งบ่งชี้ว่าแนวโน้มขาขึ้นมีแนวโน้มที่จะกลับมามากกว่าที่จะกลับตัว
แนวต้านสำคัญสำหรับ USD/INR ปรากฏที่ระดับสูงสุดตลอดกาลที่ 86.69 การทะลุขาขึ้นเหนือระดับนี้อาจเห็นการวิ่งขึ้นไปที่ระดับจิตวิทยาที่ 87.00
ในทางกลับกัน ระดับแนวรับแรกอยู่ที่ 86.14 ซึ่งเป็นจุดต่ำสุดของวันที่ 24 มกราคม การขายต่อเนื่องต่ำกว่าระดับที่กล่าวถึงอาจเห็นการลดลงไปยังเป้าหมายขาลงถัดไปที่ 85.85 ซึ่งเป็นจุดต่ำสุดของวันที่ 10 มกราคม มุ่งหน้าไปที่ 85.65 ซึ่งเป็นจุดต่ำสุดของวันที่ 7 มกราคม
Indian Rupee FAQs
เงินรูปีของอินเดีย (INR) เป็นสกุลเงินที่มีความอ่อนไหวต่อปัจจัยภายนอกมากที่สุด ราคาของน้ำมันดิบ (ประเทศนี้พึ่งพาการนำเข้าน้ำมันอย่างมาก) มูลค่าของเงินดอลลาร์สหรัฐซึ่งส่วนใหญ่ซื้อขายกันเป็นเงินดอลลาร์สหรัฐ และระดับการลงทุนจากต่างประเทศ ปัจจัยเหล่านี้ล้วนมีอิทธิพลทั้งสิ้น การแทรกแซงโดยตรงจากธนาคารกลางอินเดีย (RBI) ในตลาดแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศเพื่อรักษาเสถียรภาพของอัตราแลกเปลี่ยนรวมถึงระดับอัตราดอกเบี้ยที่กำหนดโดย RBI ถือเป็นปัจจัยสำคัญอีกปัจจัยหนึ่งที่ส่งผลต่อค่าเงินรูปี
ธนาคารกลางอินเดีย (RBI) แทรกแซงตลาดแลกเปลี่ยนเงินตราต่างประเทศอย่างแข็งขันเพื่อรักษาเสถียรภาพของอัตราแลกเปลี่ยน เพื่อช่วยอำนวยความสะดวกในการค้า นอกจากนี้ RBI ยังพยายามรักษาอัตราเงินเฟ้อให้อยู่ที่เป้าหมาย 4% โดยปรับอัตราดอกเบี้ย อัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นมักจะทำให้ค่าเงินรูปีแข็งค่าขึ้น สาเหตุมาจากบทบาทของ 'การซื้อเพื่อทำ Carry Trade' ซึ่งนักลงทุนกู้ยืมเงินในประเทศที่มีอัตราดอกเบี้ยต่ำกว่าเพื่อนำเงินไปฝากในประเทศที่ให้อัตราดอกเบี้ยที่สูงกว่าโดยเปรียบเทียบ และได้กำไรจากส่วนต่างนั้น
ปัจจัยมหภาคใดบ้างที่มีอิทธิพลต่อมูลค่าของเงินรูปีอินเดีย ได้แก่ อัตราเงินเฟ้อ อัตราดอกเบี้ย อัตราการเติบโตทางเศรษฐกิจ (GDP) ดุลการค้า และเงินไหลเข้าจากการลงทุนจากต่างประเทศ อัตราการเติบโตที่สูงขึ้นอาจนำไปสู่การลงทุนจากต่างประเทศมากขึ้น ส่งผลให้ความต้องการเงินรูปีเพิ่มสูงขึ้น ดุลการค้าที่ติดลบน้อยลงจะส่งผลให้เงินรูปีแข็งค่าขึ้นในที่สุด อัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้น โดยเฉพาะอัตราดอกเบี้ยจริง (อัตราดอกเบี้ยหักเงินเฟ้อออก) ก็เป็นผลดีต่อเงินรูปีเช่นกัน สภาพแวดล้อมที่เสี่ยงต่อความเสี่ยงอาจส่งผลให้มีเงินไหลเข้าของการลงทุนโดยตรงจากต่างประเทศและทางอ้อม (FDI และ FII) มากขึ้น ซึ่งส่งผลดีต่อเงินรูปีด้วย
อัตราเงินเฟ้อที่สูงขึ้น โดยเฉพาะอย่างยิ่ง หากสูงกว่าประเทศเพื่อนบ้านของอินเดียโดยทั่วไปแล้วมักจะส่งผลลบต่อสกุลเงินรูปี เนื่องจากสะท้อนถึงการลดค่าเงินจากอุปทานส่วนเกิน นอกจากนี้ เงินเฟ้อยังทำให้ต้นทุนการส่งออกเพิ่มขึ้น ส่งผลให้มีการขายเงินรูปีเพื่อซื้อสินค้าจากต่างประเทศมากขึ้น ซึ่งเป็นปัจจัยลบต่อเงินรูปี ในขณะเดียวกันเงินเฟ้อที่สูงขึ้นมักทำให้ธนาคารกลางอินเดีย (RBI) เร่งปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ซึ่งอาจส่งผลดีต่อค่าเงินรูปีได้เนื่องจากความต้องการที่เพิ่มขึ้นจากนักลงทุนต่างประเทศ และจะเห็นผลตรงกันข้ามคือเงินเฟ้อที่ลดลง
บทความแนะนำ
