เปโซเม็กซิโกอ่อนค่าลงในการซื้อขายที่เบาบางหลังจาก PPI ของสหรัฐฯ แข็ง

• เปโซเม็กซิกันอ่อนค่าลงและกลับตัวจากกำไรรายสัปดาห์ท่ามกลางรายงานเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่หลากหลาย
• ดัชนีราคาผู้ผลิตสหรัฐฯ พุ่งขึ้นสู่ระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนมิถุนายน กระตุ้นการอภิปรายเกี่ยวกับแนวโน้มเงินเฟ้อ
• คาดว่าเฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยลง 25 จุดเบสิสในสัปดาห์หน้า

เปโซเม็กซิกันอ่อนค่าลงหลังจากที่มีการปรับตัวขึ้นติดต่อกันสองวัน โดยลดลงกว่า 0.44% เมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐฯ เนื่องจากข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐฯ ที่หลากหลายและวันหยุดในเม็กซิโกทำให้สภาพการซื้อขายบางเบา USD/MXN ซื้อขายที่ 20.20 หลังจากดีดตัวขึ้นจากระดับต่ำสุดรายสัปดาห์ที่ 20.09

อัตราเงินเฟ้อหน้าประตูโรงงานของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้นในเดือนพฤศจิกายน ตามรายงานของสำนักสถิติแรงงานสหรัฐฯ ดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) เพิ่มขึ้นสู่ระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนมิถุนายนตามตัวเลขรายเดือน ในขณะเดียวกัน กระทรวงแรงงานรายงานว่าจำนวนชาวอเมริกันที่ยื่นขอรับสวัสดิการว่างงานเพิ่มขึ้น

แม้ว่าอัตราเงินเฟ้อจะกลับมาเร่งตัวขึ้น แต่ผู้เล่นในตลาดดูเหมือนจะมั่นใจว่าเฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยในการประชุมสัปดาห์หน้า โอกาสที่เฟดจะลดอัตราดอกเบี้ยลง 25 จุดเบสิสอยู่ที่ 99% ตามตลาดฟิวเจอร์สอัตราดอกเบี้ยของเฟด

ข้อมูลเศรษฐกิจของเม็กซิโกเปิดเผยว่าการผลิตภาคอุตสาหกรรมลดลงในเดือนตุลาคม ทั้งในตัวเลขรายเดือนและรายปี

ในวันพุธ ธนาคารกลางเม็กซิโก (Banxico) ยังคงมั่นใจในระบบการเงินของประเทศแม้ว่าเศรษฐกิจที่ใหญ่เป็นอันดับสองของละตินอเมริกาจะประสบกับ "ความอ่อนแอที่เห็นได้ชัด" ในรายงานครึ่งปี Banxico ยอมรับว่าสถาบันที่แข็งแกร่งช่วยให้ระบบมีเสถียรภาพ โดยเสริมว่าระดับเงินทุนและสภาพคล่องอยู่เหนือขั้นต่ำตามกฎระเบียบ

นอกจากนี้ Banxico คาดว่าจะดำเนินการผ่อนคลายต่อไปหลังจากรายงานเงินเฟ้อในวันจันทร์ ดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของเดือนพฤศจิกายนเปิดโอกาสให้มีการผ่อนคลายเพิ่มเติม นักวิเคราะห์จาก JP Morgan ระบุว่า Banxico อาจลดอัตราดอกเบี้ยลง 50 จุดเบสิส (bps) เนื่องจากข้อมูลเงินเฟ้อแสดงให้เห็นว่าราคากำลังลดลงเร็วกว่าที่คาดไว้

ข้อมูลเศรษฐกิจที่เหลือของสัปดาห์นี้ในเม็กซิโกไม่มีการประกาศเพิ่มเติม ในสหรัฐฯ จะมีการประกาศราคานำเข้าและส่งออก

สรุปข่าวรายวัน: เปโซเม็กซิกันอ่อนค่าหลังจาก PPI สหรัฐฯ ที่ร้อนแรง

• ดัชนี PPI ของเดือนพฤศจิกายนแสดงให้เห็นว่าอัตราเงินเฟ้อทั่วไปเพิ่มขึ้นเป็น 3% YoY จาก 2.4% ในเดือนตุลาคมและสูงกว่าที่คาดไว้ที่ 2.6% ดัชนี PPI พื้นฐานก็เพิ่มขึ้นเป็น 3.4% YoY สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 3.2% และ 3.1% ในเดือนตุลาคม
• จำนวนผู้ขอรับสวัสดิการว่างงานครั้งแรกของสหรัฐฯ สำหรับสัปดาห์สิ้นสุดวันที่ 7 ธันวาคมพุ่งขึ้นสู่ระดับสูงสุดในรอบสองเดือนที่ 242K สูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 220K
• การผลิตภาคอุตสาหกรรมของเม็กซิโกหดตัว -1.2% MoM ในเดือนตุลาคม ลดลงจากการขยายตัว 0.6% ในเดือนกันยายนและต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ -0.2% เมื่อเทียบรายปี การผลิตลดลง -2.2% YoY จาก -0.3% พลาดการคาดการณ์ที่ -0.6%
• ตลาดสวอปชี้ว่า Banxico จะปรับลดอัตราดอกเบี้ยลง 25 จุดเบสิสในการประชุมวันที่ 19 ธันวาคม
• เส้นอัตราผลตอบแทนของสหรัฐฯ สำหรับปี 2025 ชี้ว่านักเก็งกำไรคาดการณ์การผ่อนคลาย 100 จุดเบสิสในช่วงปลายปี
• ข้อมูลจาก Chicago Board of Trade ผ่านสัญญาฟิวเจอร์สอัตราดอกเบี้ยของเฟดในเดือนธันวาคมแสดงให้นักลงทุนคาดการณ์การผ่อนคลายของเฟด 24 จุดเบสิสภายในสิ้นปี 2024
• ผู้ว่าการ Banxico Victoria Rodriguez Ceja ยังคงมีท่าทีผ่อนคลาย ในการให้สัมภาษณ์ครั้งล่าสุดกับ Reuters เธอกล่าวว่าจากความคืบหน้าของการลดเงินเฟ้อ ธนาคารกลางอาจลดต้นทุนการกู้ยืมต่อไป

แนวโน้มทางเทคนิค USD/MXN: เปโซเม็กซิกันสะดุดขณะที่คู่เงินพุ่งขึ้นสู่ 20.20

USD/MXN ดีดตัวขึ้นจากระดับต่ำสุดรายสัปดาห์เนื่องจากคู่เงินที่แปลกใหม่ปรับฐานต่ำกว่าโซน 20.10 ในช่วงสี่วันที่ผ่านมา อย่างไรก็ตาม ความต้องการดอลลาร์สหรัฐฯ กดดันเปโซและดันคู่เงินกลับขึ้นสู่ระดับ 20.20

โมเมนตัมยังคงเอียงไปทางขาลงตามที่ดัชนี Relative Strength Index (RSI) แสดงให้เห็น แต่ผู้ขายต้องผลักดัน USD/MXN ให้ต่ำกว่า 20.00 ซึ่งจะเปิดทางให้กับอัตราแลกเปลี่ยนที่ต่ำลง

ในกรณีดังกล่าว แนวรับถัดไปของ USD/MXN จะอยู่ที่เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 100 วันที่ 19.68 ก่อนถึง 19.50 หากอ่อนตัวลงอีก คู่เงินอาจทดสอบระดับต่ำสุดของการแกว่งตัวในวันที่ 4 ตุลาคมที่ 19.10 ก่อนถึง 19.00

ในทางกลับกัน หากผู้ซื้อสามารถรักษา USD/MXN ให้อยู่เหนือ 20.20 แนวต้านถัดไปจะอยู่ที่ 20.50 การทะลุระดับนี้จะเปิดเผยระดับสูงสุดรายวันของวันที่ 2 ธันวาคมที่ 20.59 ตามด้วยระดับสูงสุดตั้งแต่ต้นปี (YTD) ที่ 20.82 และตามด้วยระดับ 21.00