วิเคราะห์ราคาทองวันนี้|วิเคราะห์ทองคํา forex วันนี้|วิเคราะห์ XAUUSD วันนี้ - วันที่ 26 ธ.ค. 2566

กราฟแสดงราคาทองคำวันนี้

เทรดทองเดี๋ยวนี้ >      

*ค่าคอม ฯ 0 และสเปรดต่ำ 0️⃣ 

*เงินเสมือนจริงฟรี $50,000 ดอลลาร์ 💰 

*โบนัสสำหรับลูกค้าใหม่ $100 ดอลลาร์ 🎁

Gold Spot ในปัจจุบันอยู่ที่บริเวณ $2,063 ขณะที่ Gold Futures อยู่ที่บริเวณ $2,073.4

ราคาทองคำจะกลับมาซื้อขายอีกครั้งในวันนี้ หลังจากการซื้อขายที่เบาบางลงเมื่อวานเนื่องจากตลาดส่วนใหญ่หยุดกันในวันคริสต์มาส แต่จากการที่เป็นสัปดาห์สุดท้ายก่อนสิ้นปี ก็มีความเป็นไปได้ที่ความเคลื่อนไหวของราคาจะค่อนข้างน้อยลงเช่นกัน แต่อย่างไรก็ตาม ตลาดยังคงจับตามองและคาดการณ์ความเคลื่อนไหวของธนาคารกลางสหรัฐฯ เกี่ยวกับการปรับอัตราดอกเบี้ยในปีหน้า

เงินดอลลาร์สหรัฐยังคงลดลงต่อไปเนื่องจากการคาดการณ์ว่าจะมีการปรับลดอัตราดอกเบี้ยอย่างต่อเนื่องในปีหน้า อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐกำลังลดลง ส่งผลให้เงินดอลลาร์สหรัฐมีความเสี่ยงเมื่อเทียบกับสกุลเงินอื่นๆ ตัวเลข GDP ของสหรัฐฯ ในวันพฤหัสบดีพลาดการคาดการณ์ เช่นเดียวกับการอ่าน PCE หลักในวันศุกร์ ข้อมูลทั้งสองชุดนี้เป็นปัจจัยกดดันให้ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่าลง

ขณะที่ทองคำมักถูกมองว่าเป็นการลงทุนที่ปลอดภัยซึ่งสามารถทำงานได้ดีเมื่อตลาดหุ้นอยู่ในภาวะขาลง ดังนั้นจึงอาจดูน่าแปลกใจที่ทั้งหุ้นและทองคำกำลังทำผลงานได้ดีควบคู่กัน โดยดัชนีเฉลี่ยอุตสาหกรรมดาวโจนส์และทองคำต่างทำสถิติสูงสุดเมื่อเร็ว ๆ นี้

ในความเป็นจริง ทองคำกับตลาดหุ้นมีความแตกต่างกันมากมาย และบทบาทการลงทุนบางส่วนสามารถชดเชยซึ่งกันและกันได้ การเคลื่อนไหวล่าสุดนี้เป็นปฏิกิริยาต่ออัตราผลตอบแทนของกระทรวงการคลังที่ลดลง รวมถึงการลดลงของเงินดอลลาร์สหรัฐ และความคาดหวังว่าอัตราดอกเบี้ยอาจลดลงในปีหน้า

ทองคำจะเป็นการลงทุนที่ดีหรือไม่ในตอนนี้ มีประเด็นบางส่วนที่ต้องชั่งน้ำหนักและคำแนะนำจากผู้เชี่ยวชาญด้านการลงทุน

ข้อแรก ทำไมนักลงทุนถึงซื้อทองคำ 

ก็เพราะการซื้อทองคำเป็นการลงทุนที่ค่อนข้างปลอดภัย ทองคำต้องแข่งขันกับพันธบัตรรัฐบาล แต่ต่างจากพันธบัตรตรงที่ทองคำไม่มีการจ่ายดอกเบี้ยใดๆ ดังนั้นเมื่ออัตราดอกเบี้ยลดลง ทองคำจึงมีความน่าดึงดูดมากขึ้น

ทองคำยังถือเป็นการป้องกันความเสี่ยงจากการอ่อนค่าของเงินดอลลาร์สหรัฐ และถูกมองว่าเป็นการรักษามูลค่าไว้ในระยะยาวแม้จะมีอัตราเงินเฟ้อก็ตาม

ข้อสอง ราคาทองคำบอกนักลงทุนว่าสถานการณ์เกี่ยวกับเศรษฐกิจเป็นอย่างไร

Chris Gaffney ประธานตลาดโลกของ EverBank กล่าวว่า ในขณะที่ทองคำและหุ้นเป็นการลงทุนที่ไม่เกี่ยวข้องกัน แต่อัตราดอกเบี้ยที่ลดลงจะช่วยสนับสนุนทั้งทองคำและหุ้น ดังนั้นทั้งสองจึงขยับสูงขึ้น

แม้ว่าหุ้นและทองคำจะมีความสัมพันธ์กันในระยะสั้น แต่ผู้เชี่ยวชาญยังคงถือว่าส่วนหนึ่งของความแข็งแกร่งในปัจจุบันของทองคำคือเสน่ห์อันปลอดภัย

“ราคาทองคำที่พุ่งสูงกว่า 2,000 ดอลลาร์สู่ระดับสูงสุดตลอดกาลอาจบอกนักลงทุนว่ามีความเสี่ยงภายใต้เศรษฐกิจสหรัฐฯ และตลาดโลกมากกว่าราคาในตลาดตราสารทุนแบบดั้งเดิมทั่วโลก” John Koch นักวิเคราะห์การลงทุนอาวุโสของ iSectors กล่าว

“การปะทะกันที่เพิ่มขึ้นใดๆ ในตะวันออกกลางอาจทำให้ตลาดหุ้นตกต่ำพร้อมกับราคาทองคำที่พุ่งสูงขึ้น ดังที่เราเห็นเมื่อความขัดแย้งระหว่างฮามาส-อิสราเอลเริ่มขึ้นครั้งแรกเมื่อสองสามเดือนก่อน” Koch กล่าวเสริม

และความขัดแย้งในฉนวนกาซาได้เพิ่มความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ที่ได้รับการยกระดับแล้วจากสงครามที่กำลังดำเนินอยู่ในยูเครน

“ความไม่แน่นอนเกี่ยวกับความขัดแย้งเหล่านี้ทำให้นักลงทุนย้ายพอร์ตการลงทุนบางส่วนไปเป็นทองคำ ซึ่งมีประวัติที่ดีในการรักษามูลค่าในช่วงวิกฤต”

ข้อสาม การซื้อของธนาคารกลางส่งผลต่อราคาทองคำอย่างไร

ปัจจัยหนุนการลงทุนในทองคำคือกิจกรรมการซื้อของธนาคารกลาง แม้จะอยู่นอกเหนือกรอบแนวโน้มเชิงบวกของธนาคารกลางสหรัฐก็ตาม

Gaffney กล่าวว่าหนี้ที่เกิดจากธนาคารกลางเป็นปัญหาสำคัญในหมู่นักลงทุน 

“รัฐบาลได้ออกหนี้เป็นประวัติการณ์ในช่วงทศวรรษที่ผ่านมา และหนี้ที่สูงเหล่านี้ทำให้หลายคนตั้งคำถามถึงมูลค่าของสกุลเงินที่ออกโดยรัฐบาลเหล่านี้” เขากล่าว 

“ต่างจากสกุลเงินซึ่งท้ายที่สุดแล้วคือมูลค่าของรัฐบาลที่พิมพ์ลงบนกระดาษ ทองคำมีมูลค่าที่แท้จริงซึ่งไม่ได้เชื่อมโยงโดยตรงกับรัฐบาลใดๆ ทำให้นักลงทุนรู้สึกสบายใจมากขึ้นเล็กน้อยในยุคที่ระดับหนี้สูงเป็นประวัติการณ์นี้”

ธนาคารกลางยังซื้อทองคำโดยตรง ซึ่งเป็นรากฐานในการสนับสนุนราคา พวกเขาถือทองคำเพื่อกระจายทุนสำรอง เนื่องจากทองคำสามารถใช้เป็นเครื่องป้องกันความผันผวนของสกุลเงินและพันธบัตรได้

“กรณีการใช้ทองคำทางการเงินมีความแข็งแกร่งขึ้นเรื่อยๆ ในขณะที่โลกลดโลกาภิวัตน์และประเทศต่างๆ หันมาสนใจมากขึ้น ซึ่งสะท้อนได้จากการซื้อที่แข็งแกร่งของธนาคารกลางในช่วงหลายปีที่ผ่านมา” Steve Land ผู้จัดการพอร์ตโฟลิโอของ Franklin Gold and Precious Metals Fund กล่าวที่ Franklin Templeton

หลังจากทำลายสถิติในช่วงครึ่งแรกของปี ความต้องการทองคำของธนาคารกลางยังคงดำเนินต่อไปจนถึงไตรมาสที่สาม โดยปริมาณสำรองทองคำทั่วโลกเพิ่มขึ้น 337 ตัน นับเป็นไตรมาสที่สามที่สูงเป็นอันดับสองรองจากปีที่แล้ว ตามข้อมูลของ World Gold Council

“มีเหตุผลหลายประการสำหรับแนวโน้มนี้ รวมถึงการเสื่อมถอยทางการคลัง และการรับรู้ถึงการใช้เงินดอลลาร์สหรัฐเป็นอาวุธผ่านการคว่ำบาตรที่บังคับใช้กับรัสเซียหลังจากการรุกรานยูเครน” Frank Giustra นักการเงินด้านเหมืองแร่และซีอีโอของ Fiore Group กล่าว

เมื่อพิจารณาถึงแนวโน้มทองคำในปี 2024 ข้อพิจารณาสำคัญเมื่อพูดถึงทองคำก็คือความผันผวน แม้ว่าทองคำจะมีแนวโน้มที่จะรักษามูลค่าไว้ได้เป็นระยะเวลานาน แต่การขึ้นลงในระยะสั้นอาจทำให้เกิดความหวาดหวั่นได้

การเคลื่อนไหวของราคาของโลหะมีค่าเป็นเรื่องยากที่จะคาดเดาได้ และความคาดหวังสำหรับเส้นทางของทองคำในปี 2024 จะแตกต่างกันไป

“พื้นฐานของทองคำยังคงแข็งแกร่ง” Bob Elliott ซีอีโอของ Unlimited Funds และอดีตหัวหน้าทีมการลงทุนของ Ray Dalio ที่ Bridgewater Associates กล่าว 

“สหรัฐฯ กำลังเข้าสู่วงจรการผ่อนคลายซึ่งควรจะเป็นแนวรับ และธนาคารกลางก็ไม่มีทีท่าว่าจะชะลอการซื้อลง หากนักลงทุนรายย่อยที่ขายออกไป พลิกกลับมาซื้อก็อาจเสริมการเคลื่อนไหวขาขึ้นได้”

Gaffney คาดว่าทองคำจะมีแนวโน้มสูงขึ้นในปี 2024 โดยได้รับแรงสนับสนุนจากอัตราดอกเบี้ยที่ลดลง ความกังวลด้านภูมิรัฐศาสตร์ที่ยังคงมีอยู่ และเงินดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนค่าลง

Collin Plume ซีอีโอของ Noble Gold Investments ซึ่งเป็น Broker ที่ IRA กล่าวว่าโลหะมีค่าจะแตะ 2,500 ดอลลาร์ในปีหน้า โดยอ้างถึงค่าเงินดอลลาร์ที่ลดลงและการพัฒนาทางภูมิรัฐศาสตร์ นอกเหนือจากการซื้อของธนาคารกลาง

คนอื่นๆ เสนอมุมมองที่ระมัดระวังมากขึ้น “การคาดการณ์ราคาทองคำในอนาคตถือเป็นเรื่องท้าทาย และขึ้นอยู่กับหลายปัจจัย” Avis Berg ประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายการลงทุนของ Berg Capital & Co. กล่าว 

“แม้ว่าราคาจะยังคงไปได้ดี แต่นักลงทุนก็ควรใช้ความระมัดระวัง”

Matt Dmytryszyn ประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายการลงทุนของ Telemus Capital กล่าวว่าอัตราผลตอบแทนของกระทรวงการคลังที่ลดลงเมื่อเร็วๆ นี้มากเกินไปแล้ว ซึ่งหมายความว่ากระแสลมของทองคำจะชลอตัว ในทางกลับกัน เงินดอลลาร์อาจมีการอ่อนค่าลงปานกลาง ซึ่งจะส่งผลดีต่อราคาทองคำ เขากล่าว

“หากไม่รวมความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ที่เพิ่มขึ้น ซึ่งทองคำอาจถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย เราคาดว่าราคาจะยังคงมีศักยภาพในช่วงครึ่งแรกของปี 2024” Dmytryszyn กล่าว

Daniel Bustamante ประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายการลงทุนของบริษัทจัดการสินทรัพย์ Bustamante Capital ตั้งเป้าหมายทองคำไว้ที่ 2,250 ดอลลาร์ภายในสิ้นไตรมาสแรกของปีหน้า แต่เขาคิดว่าจะมีการขายออกอย่างมีนัยสำคัญในไตรมาสที่สอง

ราคาทองคำกลับมาซื้อขายอีกครั้ง โดยกำลังมุ่งหน้าขึ้นไปทดสอบแนวต้านบริเวณ $2,071 และหากโมเมนตัมยังคงส่งเสริม ก็มีโอกาสที่จะทะลุไปถึงบริเวณ $2,082 ได้

ในสัปดาห์นี้จะเป็นสัปดาห์ที่ค่อนข้างเงียบเหงาสำหรับข้อมูลเศรษฐกิจใหม่ๆ ซึ่งอาจจะทำให้ข้อมูลเดิมๆ เมื่อสัปดาห์ที่แล้วยังคงผลักดันราคาต่อไปได้เล็กน้อย

แนวต้านที่รอและเป็นเป้าหมายในระยะนี้คือบริเวณ $2,071 - $2,082 โดยมีแนวต้านเล็กๆ ระยะสั้นภายในวันอยู่ที่ $2,066

ขณะที่ทางด้านของแนวรับจะอยู่ที่บริเวณ $2,050 เป็นหลักสำคัญ

กราฟทองคำ ระดับ 1 วัน และ 4 ชั่วโมง

แนวรับ ในวันนี้จะอยู่ที่บริเวณ $2,050 - $2,040

แนวต้าน ในวันนี้จะอยู่ที่บริเวณ $2,066 และ $2,071 - $2,082