DeFi Dominância retorna aos níveis não vistos desde o mercado de 2021 em alta

DeFi ativos e valor bloqueados estão mostrando sinais de baixa, apesar da recente recuperação do mercado de criptografia. A Dominância DeFi , uma métrica do desempenho dos Tokens DeFi , caiu para níveis não vistos desde antes do mercado em alta de 2021. 

Os tokens DeFi estão atrasados em seu desempenho, atingindo os níveis mais baixos de dominância desde o início de 2021. O domínio DeFi caiu para 3%, antes do rali de 2021 para projetos de Dex e empréstimos. Durante esse ciclo de mercado, a Dominância DeFi teve um pequeno aumento, até 3,71%, longe dos valores de cerca de 5,9% durante o ciclo de 2021. Em 2024, DeFi foi amplamente utilizado, mas isso não se refletiu imediatamente nos preços dos token.

Mesmo os tokens principais como o Uniswap (UNI) e Aave (AAVE) não cumpriram seus comícios esperados. A baixa dominância atual pode ser vista como uma oportunidade de compra, mas o mercado permanece estagnado, sem sinais de recuperação após meses de negociação lateral. 

O baixo desempenho dos tokens DeFi tracKS a fraqueza geral de todos os altcoins, pois Bitcoin (BTC) assumiu a maior parte da liquidez. Os tokens DeFi também não são tão amplamente utilizados para sua utilidade ou segurança, pois o setor depende de garantias de stablecoins, BTC e Ethereum (ETH). 

O valor total bloqueado em DeFi também diminuiu para US $ 90 bilhões , níveis não observados desde 2021. Os comerciantes estão percebendo a mudança descendente na TVL, mostrando uma tendência geral de baixa . Os empréstimos também sofreram uma crise acentuada no valor bloqueado, até US $ 39 bilhões em um pico recente de US $ 51 bilhões.

Os tokens DeFi negociam perto de sua faixa mais baixa, embora os comerciantes permaneçam cautelosos ao esperar um salto. O interesse em Altcoins permanece perto de todos os tempos de todos os tempos, e DeFi não é exceção. Até líderes como AAVE trocaram fracamente, por cerca de US $ 176,90. As expectativas para AAVE foram para uma caminhada para US $ 400 ou mais, com base no recente crescimento de empréstimos. 

O setor sofria principalmente do preço reduzido do Ethereum (ETH), cortando o valor das garantias. DeFi é visto como um proxy para o mercado em alta, mostrando confiança na apreciação contínua. A maioria dos protocolos se baseia em um mercado em alta para alcançar os rendimentos desejados ou recorrer à reestruturação de seus empréstimos e taxas de juros. 

DeFi responde à desaceleração do mercado

DeFi respondeu a vários ciclos de mercado, revivendo após o mercado em alta de 2022-2023. No entanto, a TVL nunca se recuperou para o pico de 2021. A maior parte da liquidez mudou para Aave e o Sky Protocol, com aplicativos semelhantes em Solana e outras redes. DeFi era uma das ferramentas para tocar no valor de altcoins, que às vezes eram aceitas como garantias. 

Os empréstimos e a agricultura de rendimento permanecem arriscados, embora tenha sido usado para aproveitar o valor e o ganho de manter os estábulos. Apesar do recorde de suprimentos de mais de 227b, DeFi está mostrando sinais de desaceleração. Os ativos sintéticos também diminuem seu suprimento como uma resposta às condições do mercado de baixa. 

A lista atual de  DeFi inclui várias narrativas. Os tokens de Dex têm desempenho diferente, em comparação com os ativos de empréstimos. Como um todo, a avaliação do setor diminuiu para US $ 88,5 bilhões , com mais de US $ 6 bilhões em volume total de 24 horas.

As atitudes do mercado de baixa e a desaceleração do ETH afetam os empréstimos e produzem mais a agricultura. O apoio aos pares de liquidez permanece arriscado, apesar dos altos rendimentos. Recentemente, os provedores de liquidez no mercado de hiperliquídeos tiveram uma perda de US $ 4 milhões após a liquidação de uma grande posição curta  .

Vários tokens se destacam por sua utilidade ou expectativas de crescimento. A RWA também é incluída como um subconjunto de DeFi, com o crescimento proveniente de Ondo Finance (Ondo) e Mantra (OM). Recentemente, a Etena (ENA) anunciou que seria dada a fornecer serviços L1 para uma cadeia de liquidação dedicada para finanças tradicionais. 

O setor DeFi também adicionou atividade e liquidez do recém -junto Hyperliquid (hype). O mercado de futuros perpétuos descentralizados é amplamente utilizado durante períodos de turbulência do mercado, com as baleias assumindo posições arriscadas com alavancagem de até 40x.